بسم الله الرحمن الرحيم
السلام عليكم ورحمة الله وبركاته
إليكم هذه المقالة التي ترجمتها عن مارتن برنج وأدرجت فيها بعض العبارات بين العلامتين " " للتوضيح
علما بأنني لم أترجم الجزء الأخير المتعلق بضرب أمثلة حية، وذلك لأننا سنخصص بإذن الله تبارك وتعالى موضوع "ماذا تعرف عن الدايفيرجنس؟" كورشة عمل ندرس فيها الدايفيرجنس العكسي.
......................................................................
إن فشل المؤشرات الفنية بتأكيد القمم الصاعدة أو القيعان الهابطة للسوق هي إشارة تنبيه لمعظم المحللين الفنيين. هل هنالك رسالة حين يختلف السعر عن المؤشر؟
هذا المحلل الفني المخضرم يعتقد بذلك.
ــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــ
بقلم: مارتن برنج
ترجمة وإدراج: راكان العجمي (أبو محمد الشامري)
ــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــ
إن المحللين الفنيين يقارنون باستمرار بين الأسعار والمؤشرات الفنية لمعرفة ما إذا كانت تسير في تناغم أم أن هنالك تناقضات بينها.
فحين تحصل التناقضات، يظهر لنا تنبيه باحتمال تغير الحركة. معظم المحللين يدركون مفهوم الاختلاف السلبي والإيجابي بين السعر وبين مؤشرات الزخم.
فعلى سبيل المثال ترون في (الشكل رقم 1) ترون أن مؤشر الزخم يؤدي قمما هابطة بينما يخالفه السعر بقمم صاعدة. هذا يشير إلى أن قوة الدفع الكامنة تتلاشى تدريجيا، مشيرة إلى أن الذروة في السعر باتت قريبة، "وأن الأسعار ستنخفض". كذلك العكس صحيح عندما تتكون قمم هابطة في السعر وقمم متصاعدة في المؤشر، "ففيها إشارة إلى الصعود".
المشكلة مع نموذج الاختلاف هي أنك لا تعرف مقدار الحركة قبل حدوث الحركة الانعكاسية، "هذا إن لم تقرنه مع قراءة كاملة للرسم البياني".
من غير المعتاد لكنه تناقض موثوق يظهر حين يتبادل كل من السعر والمؤشر الأدوار (أي حين يقود السعر المؤشر)، إن الحالة التي وصفتها للتو هي عكس أي اختلاف عادي، لذلك أشير لهذه الحالة بالاختلاف العكسي.
ترون في (الشكل رقم 2) إختلافا عكسيا عند قمة السوق. لاحظو كيف يحقق السعر قمةً عند النقطة A وقمة أدنى عند النقطة B، إلا أن المؤشر يحقق قمته الأعلى عند النقطة B، الحقيقة أن هذا الاختلاف بين المؤشر والسعر عند النقطة B هو ما يحقق الاختلاف العكسي.
بالطبع فإن الاختلاف العكسي يفشل، لذلك أحب أن أرى علامة مؤكدة للحركة. في هذا المثال استخدمات خطوط الاتجاه، إلا أن تقاطع خطوط الاتجاه المعتمدة تعمل بشكل جيد أيضا.
(الشكل رقم 3) يبين اختلاف عكسي يحدث عند قاع السوق. لاحظ كيف يحقق السعر أدنى قاع له عند النقطة A، لكن المؤشر يحقق أدنى قاع له عند النقطة B. هذه الظاهرة تظهر عادةً لأن الأسعار تحدد بتأثيرات مختلفة، والمؤشر الفني يقرأ جزء يسير منها. إن نوع الدورة التي التي ستنعكس على المؤشر تعتمد بالطبع على النطاق الزمني الذي عُير عليه المؤشر "راجع الموضوع المتعلق باستراتيجية ريتشارد رودس"، لذلك كلما زادت المعيار الزمني للمؤشر كلما أخذ قراءة لفترة زمنية أكبر.
عندما يعلو السعر أو ينخفض عن دورته المثالية، فإنه يخفي قوةً أو ضعف "بحسب حالة الاختلاف"، يعتمد ذلك إن كان السعر في اتجاه هابط أو صاعد. ولعل بعض المؤشرات لا تعكس في حالات معينة وجود الاختلاف، هنا يجب أن نستخدم معها مؤشرات أخرى تظهر هذا الاختلاف.
في أي مستوى حين يعلو السعر أو ينخفض عن المؤشر الفني، هنالك احتمال قوي بأن تتغير الحركة قريبا.
وبما أن السعر يخضع لمتغيرات على فترات زمنية مختلفة، فإنه من المهم أن ترفق مع عدة مؤشرات فنية بعيارات زمنية مختلفة لكل حالة، ذلك لأن العلاقة بين الاختلاف العكسي ومؤشر الزخم ستظهر في مؤشر أو اثنين من هذه المؤشرات.
أحيانا يظهر الاختلاف العكسي حين يكون السعر في حالة تذبذب. في (الشكل رقم 4) تجد أن السعر يشكل قممه في نفس المستوى عند خط مقاومة، ومع ذلك تجد أن المؤشر الفني يشكل قممه المتصاعدة إلى أن يتخطى الحد العلوي، عادة ما يتبع هذا الاختلاف العكسي خط اتجاه واضح مغيرا اتجاه الحركة السابقة.
كذلك نجد أن الحالة تصدق في حالة إنخفاض السعر إلى خط دعم ليشكل قيعانه عند هذا المستوى، لكن المؤشر الفني يخالفه ويشكل قيعانه بشكل هابط (الشكل رقم 5).
خذ بعين الاعتبار:
...........................................
إللي يبي ينقل الموضوع يتفضل تراه مسموح
إللي يبي يشيل إسمي ترى ما في أي مشكلة
بس أبي شغلتين:
1- استفيدوا من الموضوع
2- الدعاء
المقالة الأصلية في المرفقات
بارك الله فيكم
السلام عليكم ورحمة الله وبركاته
إليكم هذه المقالة التي ترجمتها عن مارتن برنج وأدرجت فيها بعض العبارات بين العلامتين " " للتوضيح
علما بأنني لم أترجم الجزء الأخير المتعلق بضرب أمثلة حية، وذلك لأننا سنخصص بإذن الله تبارك وتعالى موضوع "ماذا تعرف عن الدايفيرجنس؟" كورشة عمل ندرس فيها الدايفيرجنس العكسي.
......................................................................
الاختلاف العكسي ومؤشر الزخم (Momentum)
إن فشل المؤشرات الفنية بتأكيد القمم الصاعدة أو القيعان الهابطة للسوق هي إشارة تنبيه لمعظم المحللين الفنيين. هل هنالك رسالة حين يختلف السعر عن المؤشر؟
هذا المحلل الفني المخضرم يعتقد بذلك.
ــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــ
بقلم: مارتن برنج
ترجمة وإدراج: راكان العجمي (أبو محمد الشامري)
ــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــــ
إن المحللين الفنيين يقارنون باستمرار بين الأسعار والمؤشرات الفنية لمعرفة ما إذا كانت تسير في تناغم أم أن هنالك تناقضات بينها.
فحين تحصل التناقضات، يظهر لنا تنبيه باحتمال تغير الحركة. معظم المحللين يدركون مفهوم الاختلاف السلبي والإيجابي بين السعر وبين مؤشرات الزخم.
فعلى سبيل المثال ترون في (الشكل رقم 1) ترون أن مؤشر الزخم يؤدي قمما هابطة بينما يخالفه السعر بقمم صاعدة. هذا يشير إلى أن قوة الدفع الكامنة تتلاشى تدريجيا، مشيرة إلى أن الذروة في السعر باتت قريبة، "وأن الأسعار ستنخفض". كذلك العكس صحيح عندما تتكون قمم هابطة في السعر وقمم متصاعدة في المؤشر، "ففيها إشارة إلى الصعود".
المشكلة مع نموذج الاختلاف هي أنك لا تعرف مقدار الحركة قبل حدوث الحركة الانعكاسية، "هذا إن لم تقرنه مع قراءة كاملة للرسم البياني".
من غير المعتاد لكنه تناقض موثوق يظهر حين يتبادل كل من السعر والمؤشر الأدوار (أي حين يقود السعر المؤشر)، إن الحالة التي وصفتها للتو هي عكس أي اختلاف عادي، لذلك أشير لهذه الحالة بالاختلاف العكسي.
ترون في (الشكل رقم 2) إختلافا عكسيا عند قمة السوق. لاحظو كيف يحقق السعر قمةً عند النقطة A وقمة أدنى عند النقطة B، إلا أن المؤشر يحقق قمته الأعلى عند النقطة B، الحقيقة أن هذا الاختلاف بين المؤشر والسعر عند النقطة B هو ما يحقق الاختلاف العكسي.
بالطبع فإن الاختلاف العكسي يفشل، لذلك أحب أن أرى علامة مؤكدة للحركة. في هذا المثال استخدمات خطوط الاتجاه، إلا أن تقاطع خطوط الاتجاه المعتمدة تعمل بشكل جيد أيضا.
(الشكل رقم 3) يبين اختلاف عكسي يحدث عند قاع السوق. لاحظ كيف يحقق السعر أدنى قاع له عند النقطة A، لكن المؤشر يحقق أدنى قاع له عند النقطة B. هذه الظاهرة تظهر عادةً لأن الأسعار تحدد بتأثيرات مختلفة، والمؤشر الفني يقرأ جزء يسير منها. إن نوع الدورة التي التي ستنعكس على المؤشر تعتمد بالطبع على النطاق الزمني الذي عُير عليه المؤشر "راجع الموضوع المتعلق باستراتيجية ريتشارد رودس"، لذلك كلما زادت المعيار الزمني للمؤشر كلما أخذ قراءة لفترة زمنية أكبر.
عندما يعلو السعر أو ينخفض عن دورته المثالية، فإنه يخفي قوةً أو ضعف "بحسب حالة الاختلاف"، يعتمد ذلك إن كان السعر في اتجاه هابط أو صاعد. ولعل بعض المؤشرات لا تعكس في حالات معينة وجود الاختلاف، هنا يجب أن نستخدم معها مؤشرات أخرى تظهر هذا الاختلاف.
في أي مستوى حين يعلو السعر أو ينخفض عن المؤشر الفني، هنالك احتمال قوي بأن تتغير الحركة قريبا.
وبما أن السعر يخضع لمتغيرات على فترات زمنية مختلفة، فإنه من المهم أن ترفق مع عدة مؤشرات فنية بعيارات زمنية مختلفة لكل حالة، ذلك لأن العلاقة بين الاختلاف العكسي ومؤشر الزخم ستظهر في مؤشر أو اثنين من هذه المؤشرات.
أحيانا يظهر الاختلاف العكسي حين يكون السعر في حالة تذبذب. في (الشكل رقم 4) تجد أن السعر يشكل قممه في نفس المستوى عند خط مقاومة، ومع ذلك تجد أن المؤشر الفني يشكل قممه المتصاعدة إلى أن يتخطى الحد العلوي، عادة ما يتبع هذا الاختلاف العكسي خط اتجاه واضح مغيرا اتجاه الحركة السابقة.
كذلك نجد أن الحالة تصدق في حالة إنخفاض السعر إلى خط دعم ليشكل قيعانه عند هذا المستوى، لكن المؤشر الفني يخالفه ويشكل قيعانه بشكل هابط (الشكل رقم 5).
خذ بعين الاعتبار:
- أن الحالة تعتمد على الفترة الزمنية التي نقيس عليها، وبالتالي تعتمد على الفترة الزمنية التي تم تعيير المؤشر الفني عليها.
- فحين تقرأ المؤشر الفني على الفاصل الزمني الشهري، فإنه يعني أن التغير في اتجاه الحركة سيكون أكبر مما هو عليه في الفاصل الزمني اليومي.
- يمكن مراقبة الاختلاف العكسي على أكثر من مؤشر فني من مؤشرات الزخم بشكل متعرج، أنا أفضل مؤشر معدل التغيير ROC.
- من المهم أن تعلم أن الاختلاف العكسي ينطبق فقط على البيانات التي لم يجرى عليها أي عمليات حسابية "كأخذ المتوسط للسعر خلال اليوم وخلافها"، لأن نقاط التغيير ستتأخر في هذه الحالة.
- حتى يتشكل اختلاف عكسي بشكل سليم يجب أن تكون هنالك قمتين على الأقل للسعر يقابلها قمم بنفس العدد للمؤشر الفني، كذلك هو الأمر بالنسبة للقيعان.
...........................................
إللي يبي ينقل الموضوع يتفضل تراه مسموح
إللي يبي يشيل إسمي ترى ما في أي مشكلة
بس أبي شغلتين:
1- استفيدوا من الموضوع
2- الدعاء
المقالة الأصلية في المرفقات
بارك الله فيكم
