القيمة والاستثمار بالمخازن **** لمن اشتري بعد العقد

الموضوع في 'السوق الكويتي للأوراق الماليه' بواسطة الخلوري, بتاريخ ‏9 يونيو 2005.

  1. الخلوري

    الخلوري عضو متميز

    التسجيل:
    ‏17 مارس 2004
    المشاركات:
    825
    عدد الإعجابات:
    66
    مكان الإقامة:
    الكويت
    كثير من الاخوة والاخوات الذين اشتروا سهم المخازن او المجموعة المرتبطة بها تراهم سعداء عند اي ارتفاع بالسهم ، ولكن يتذمرون ويناجون ويقولون وووو ....... عند النزول.

    قبل ان نبدأ بالحديث عن الاسعار المتوقعه إليكم هذه الحادثة التي ارجوا ان تستفيدوا منها والتفكير بها بتمعن


    بدايات العام 2003 وعند قيام حرب تحرير او احتلال العراق بدأت العقود تنهال على بعض الشركات الكويتية سواء المدرجة بالبورصة او غيرها ومنها بدأ الانتعاش الاقتصادي بالبلاد ، وكان من ضمن ما كان ان تحصل شركة المخازن العمومية على بعض العقود من القوات الامريكية.

    للعلم الاسعار التي كانت تتداول بها اسهم المجموعة ( أو التي كنتي اتداول بها ) كالتالي:-

    المخازن 2001 تقريبا 180 الى 210
    المخازن 2002 تقريبا 250 الى 300
    المخازن 2003 تقريبا 300 الى 350

    الوطنية العقارية لم اتداول بها ولكن كانت اسعارها بين 100 - 200 - 300

    مركز سلطان 2001 65 الى 75 فلس
    مركز سلطان 2002 90 الى 100 فلس
    مركز سلطان 2003 120 الى 150 فلس

    وعندما بدأت المخازن بتوقيع العقود مع القوات الامريكية بدأ السهم بالارتفاع تدريجيا واتذكر انني بنيت دراسة على السعر المتوقع للسهم خلال السنوات الخمسة القادمة ، ( والتجديد المتوقع للعقود ) ، وكان هدفي فى حينه ان اشتري سهم المخازن وان لا ابيع الا بعد 5 سنوات حسب ما تم التخطيط له ، وكنت اوصي على السهم واقول ان هدف السهم بعد خمس سنوات 5 دنانير ، فكان من يسمعني والهدف المستهدف يضحك ويقول بأدب ان هذا السعر مبالغ جدا واكثر ما كانوا يحلمون به هو الدينار ، المهم شريت المخازن بسعر 620 فلس بتاريخ 22/04/2003 ولا انسى التاريخ والسعر لانه بالنسبة لي كان سعر عالي فى حينه مقارنتا بالاسعار التي كنت اتداول بها سابقا ، وزدت الكميه بعد فترة على اسعار متفاوته ما بين 880 فلس ، ثم على 1040 فلس ثم على 1100 وبعدها واخيرا على 1320 فلس وكان اعلى سعر وصله السهم فى حينه الى ان اصبحت الكمية التي بيدي 30 الف سهم مخازن والارباح الغير محققه وصلت الى تقريبا 12 الف دينار.

    وفى نفس الوقت كنت قد بدأت بشراء مركز سلطان باسعار 360 فلس الى 620 فلس والكمية 30 الف ايضا
    وايضا دخلت على الوطنية العقارية بسعر 610 والكمية 20 الف سهم ، وحسب تخطيطي ان استثماري هذا لمدة خمس سنوات وان لا ابيع الا بعد السنوات الخمس فماذا حدث

    ابتداء من تاريخ 22/06/2003 حدث تصحيح للسوق ، وتصحيح قوي يعني استنزاف
    فى البداية لم اهتم بالنزول لان هدفي خمس سنوات ، ولكن عندما رأيت ان الارباح المحقه بدأت تتقلص من فوق 15 الف دينار بعد شراء سلطان والوطنية العقارية ، بدأت اخاف ولكن مع هذا لم ابيع مع العلم كنت ما زلت بخانة الارباح الغير محققه الى ان بدأت الخسائر الغير محققه وبدأ الوسواس وبدأت افكر برأس المال ضاع التفكير والتخطيط عندما بدأت بعرض الاسهم بالحد الادنى يوميا فأجد قبلي من عرض بالملايين ، الوسواس اخذني الى الاسعار السابقة ، عندما كانت الاسهم بأقل من 100 فلس و200 فلس ، فأتمنى البيع بخسائري على ان أرى اموالي تتبخر امامي ، الى ان جاء يوم والاسهم معروضه بالحد الادنى فخمطوا جميع الاسهم وبلملايين من الحد الادنى وكانت اسهمي المخازن من ضمنهم ، علما بأنني كنت قد بعت الوطنية وسلطان وايضا بخسائر وفى النهاية وصلت خسائري المحققه الى اكثر من 8 الاف دينار واخذت اتخبط بالقرارات اشتري بسعر وابيع بسعر اقل ، اخرج من سهم وادخل على سهم اخر الى ان وصلت خسائري بالهبل مثل ما يقولون ، ولكن والحمدلله بعد التأني بالشراء والبيع والدراسة وحضور الدورات التخصصية والمتابعة للاسهم والاهم من كل هذا متابعه المنتدى وبالاخص منتدى النوادي والمؤشرنت والمشاركة مع الاخوان والاخذ بالتحاليل الفنية والاساسية بدأنا والحمدلله بتعويض جزء من الخسائر والجزء الاكبر منه .

    والان لماذا ذكرت هذا الموضوع لانني أرى ان السيناريو يتكرر ، ويتكرر للاخوة والاخوات الذين دخلوا السوق فى العام الماضي او الحالي ، للذين دخلوا السوق وسعر المخازن دينار او 1200 والوطنيه 500 - 700 وسلطان 500 - 700 وبيان باسعار 200 - 400 للذين دخلوا السوق او اشتروا الاسهم المذكورة بالاسعار الحالية او على اعلى سعر وصله السهم خلال هذا العام --- اكتب هذا للذين يراودهم نفس تفكيري قبل عامين عندما بدأت افكر بالاسعار التي كانت عليها الاسهم قبل ذلك عند 100 و 200 فلس .

    فكم كانت ستكون أرباحي من الاسهم المذكورة لو انني احتفظت بأسهمي الى الان أو لو انني مشيت على ما خطط له ؟
    ولماذا لم ارجع واشتري باسهم المجموعه بعد ذلك اذا كنت عارف انه سوف يصل للخمس دنانير ( لانني كرهت السهم وهذا لا يجوز ، وهذا من اهم الاشياء التي تعلمتها من المنتدى )

    اخواني اخواتي لماذا تركيزي على اسهم المجموعة الان دون بقية الاسهم ؟

    لانها اصبحت اسهم شعبيه ومعظم المتداولين يملكون بها
    لان هناك شريحه من الاخوة والاخوات الذين دخلوا على الاسهم بأسعار عالية ، وعند اي نزول للاسهم يفكرون باسعارها السابقه وانها ممكن ان تصل للاسعار المتدنيه
    لان الشركة الام لديها عقود تسيل لها اللعاب ، وبجانب العقود الامريكية لديها عقود لوجستيه مع حكومات وشركات
    ولانها سوف تدخل فى عقود اخرى مستقبلا.
    ولانها وصلت للعالمية ، وقد تدرج حسب ما سمعنا ببورصات اخرى ، وكل هذه الامور سوف تصب فى صالح بقية الشركات المرتبطه بالشركة الام.

    والان نأتي للاسعار المتوقعه

    ونبدأها بهذا الاقتباس من تاريخ 22/02/2005 اي بعد اسبوع من توقيع عقد 3.2 مليار


    يتبع سوف نقوم بتكملة الموضوع لاحقا

    الخلوري
     
  2. anaconda

    anaconda عضو جديد

    التسجيل:
    ‏2 مايو 2005
    المشاركات:
    177
    عدد الإعجابات:
    0
    خوش موضوع يا الخلوري
    اتمني من الاخوان الاستفادة من تجربتك مع اسهم الجناعات

    نصيحة
    الي يبي يضارب لايفكر يشتري اسهم الجناعات ابدا
    اسهم الجناعات للاستثمار متوسط وطويل المدي
    يعني اقل مدة برايي للسهم هي 6 شهور الي 5 سنوات
     
  3. الرومي

    الرومي عضو جديد

    التسجيل:
    ‏1 يونيو 2005
    المشاركات:
    55
    عدد الإعجابات:
    0
    مكان الإقامة:
    kuwait
    الله يجزيك الله خير علي الموضوع الشيق فعلا اتمني انه تعم الفائده علي الجميع ويستفيد كل واحد من تجارب غيره
     
  4. q8_33

    q8_33 عضو جديد

    التسجيل:
    ‏5 ابريل 2005
    المشاركات:
    3
    عدد الإعجابات:
    0
    الخلوري... شكرا كل الشكر على ذكرك للموضوع اعلاه في التوقيت المناسب فعلا...
    لتعم الفائده ونبتعد عن التخبط والتفكير المستمر في المجموعه بيع شراء مضاربه خروج دخول ارباح عقود تغير مراكز ظغط تجميع تصريف... للامانه تخلي الواحد متوهق موعارف الحل... واعتقد الحل فيما ذكرت...وبنتظار التكمله.
    تحياتي:: الخلوري
     
  5. boalons

    boalons عضو محترف

    التسجيل:
    ‏17 سبتمبر 2003
    المشاركات:
    4,058
    عدد الإعجابات:
    0
    مكان الإقامة:
    KUWAIT
    قبلت المواجع يالخلوري :)

    فخ 2003 كلنا طبينا فيه
     
  6. حريص

    حريص عضو جديد

    التسجيل:
    ‏25 ابريل 2004
    المشاركات:
    429
    عدد الإعجابات:
    0
    يا الربع بو الانس يقصد قلبت المواجع

    امون عليك يا ابو الانس :)))
     
  7. boalons

    boalons عضو محترف

    التسجيل:
    ‏17 سبتمبر 2003
    المشاركات:
    4,058
    عدد الإعجابات:
    0
    مكان الإقامة:
    KUWAIT
    كله من بوريم

    عادانا بوريم وصرنا مثله :)
     
  8. بوحسن

    بوحسن عضو مميز

    التسجيل:
    ‏15 مارس 2004
    المشاركات:
    3,021
    عدد الإعجابات:
    0
    مشكور اخ خلوري

    موضوع حلو

    وخصوصا قولك انك بديت تركز

    وتابع الاسهم بعد الخساير وبديت تابع منتدى المؤشر وغيره

    هذي من اول شروط الاستثمار او المضاربه

    بس انا الي بقوله شي ثاني

    يا جماعه

    لازم تفرقون بين المضاربه والاستثمار

    كل الي هني يخلطون بين المضاربه والاستثمار

    علشان جذي نشوف الكثير يخسر فلوسه !
    ماكو شي اسمه نص مضاربه ونص استثمار ..ترا راعي بالين جذاب
    علشان تكون مضارب يجب ان تكون متابع للاسهم المطلوب المضاربه عليها ..واصول المضاربه
    تتلخص بنقطه مهمه وهي المتابعه اليوميه والمباشره
    فلن يتخذ احد عنك القرار نهائيا فانت صاحب القرار دائما هنا

    ودام انت غير قادر على المباشره اليوميه والمباشره ...
    اذا يجب فورا ان تتحول الى مستثمر متوسط المدى بدون اي تردد ( وله شروط )

    وغير جذي فانت ممن سوف تضيع امواله بدون شك

    وما تدري الا وانت تشوف نفسك تدش من خساره لي خساره اخرى بسهم اخر

    اتخذ قرارك انت منو ؟
     
  9. بوحسن

    بوحسن عضو مميز

    التسجيل:
    ‏15 مارس 2004
    المشاركات:
    3,021
    عدد الإعجابات:
    0
    هناك قصور في كلامي السابق

    حبيت اغير فيه ولكن قلت اضيف لعل هناك من قراه وتاثر فيه ...

    استراتيجيه السوق الحاليه نبهني اليها احد المخضرمين

    ...انه ليس هناك مضارب او مستثمر قصير الاجل او طويل الاجل بشكل عام

    انما لكل سهم ظروفه ... وعليك المتابعه في كل الاحوال ..ولابد من التخطيط السليم بداية ونهايه ..يعني عدم الدخول والخروج عشوائيا

    والخطه التي تراها تمشي معاك اعتمد عليها وهذي بتكون استراتيجيتك

    (( يعني مثل ما قال خالد الحربان ..الي تغلب به العب به ..))

    وخصوصا مقياس نجاح خطتك هي ..هل اموالك في نمو او في تناقص ؟
     
  10. الخلوري

    الخلوري عضو متميز

    التسجيل:
    ‏17 مارس 2004
    المشاركات:
    825
    عدد الإعجابات:
    66
    مكان الإقامة:
    الكويت
    ذكرنا سابقا بان العائد المتوقع على السهم خلال 2 الى 3 سنوات بحدود 10 الى 15 دينار

    ويبدو ان هذا العائد سوف يتحقق قبل المدة المقررة ان شاءالله ويمكن ان نرى 10 دنانير خلال نهاية العام ، ويمكن عمل الحسبة بالطريقة التالية ومن يختلف فى هذا نرجو منه ابداء الرأى وذلك للمنفعة العامة

    سعر السهم عند اعلان العقد 3.400
    اعلى سعر وصله السهم قبل التفسيخ 6.600
    سعر السهم بعد التفسيخ 4.420
    توزيع منحه 45% وزيادة راس المال 16.6% بسعر 2.250

    فالنفترض ان شخص ما ( مستثمر ) كان يملك 10000 سهم عند الاعلان عن العقد بسعر شراء 3.400 بقيمة اجمالية 34 الف دينار ، ووصل السعر الى 6.600 فمن باع السهم قبل التفسيخ يكون قد باع بسعر 66 الف دينار ومحققا ربح 32 الف دينار

    اما من احتفظ بالسهم فإنه يكون قد حصل على المنحة ومقدارها 4500 سهم ، ويحق له الاكتتاب ( 1660 سهم ) بسعر 2.250 ، ولننفترض ان السهم سوف يصل فى نهاية العام الى سعر 7 دنانير بدلا من 10 دنانير

    حاليا لدينا 4500 منحه زائدا
    1660 سهم بسعر 2.250
    واذا طرحنا 7 دنانير (القيمة المتوقعه) - 2.250 سعر الاكتتاب = 4.750
    الربح المحقق = 1660 سهم مضروبا 4.750 = 7885
    المنحه 4500 سهم مضروبا بسعر 7 دنانير = 31500

    فى هذه الحاله من باع السهم حصل على ربح 32 الف دينار والمستثمر حصل على 39385 اي تقريبا 39 الف دينار
    وما زالت اسهمه بأمان لان ما تم بيعه هي المنحه واسهم زيادة راس المال فقط
    واذا باع اسهمه يكون قد حقق ربح 36 الف دينار + 39 الف دينار = 75 الف دينار الربح الصافي اي انه حقق ربح على السهم 7.5 دينار يعني سبع دنانير ونصف فى اقل من سنه

    وقد يقول شخص ما ان المضارب قد ربح اكثر من هذا ، ولا نختلف معه ولكن هل الجميع بإستطاعتهم المضاربة



    يتبع سوف نقوم بتكملة الموضوع لاحقا

    الخلوري
     
  11. الخلوري

    الخلوري عضو متميز

    التسجيل:
    ‏17 مارس 2004
    المشاركات:
    825
    عدد الإعجابات:
    66
    مكان الإقامة:
    الكويت
    بسبب النزول الحاصل بالاسهم المرتبطة بالمجموعة حاليا فهذه الاسعار التي نتوقع ان شاءالله
    ان تصلها خلال نهاية العام الحالي او خلال شهر فبراير من العام 2006

    المخازن 7 --- 8 دنانير

    مركز سلطان 4 --- 5.5

    الوطنية العقارية 3 --- 3.5


    اما الاسهم التالية فإنها تحقق الاسعار فى حالة استمرت بتحقيق ارباح مساوية لما حققته بالربع الاول خلال الارباع القادمة

    بيان للاستثمار بحدود 1700 -- 2200

    واللبنانية بحدود 1500 -- 1700

    المركز المالي 800 -- 1200


    الاسهم الثلاث الاولى ينصح بالاستثمار بها حتى نهاية العام ويمكن ايضا الاحتفاظ بهم للسنوات القادمة وتحقيق أعلى عائد ممكن على السهم ، اما الثلاث التاليات يمكن جني ارباحهم متى ما وجدتم انفسكم مقتنعين بالربح


    الخلوري
     
  12. الخلوري

    الخلوري عضو متميز

    التسجيل:
    ‏17 مارس 2004
    المشاركات:
    825
    عدد الإعجابات:
    66
    مكان الإقامة:
    الكويت
    ما حدث اليوم من عروض بالملايين على اسهم المجموعة لهو دليل على ان هناك من يقصد تنزيل الاسهم للحصول عليها بأسعار رخيصة ، وما حدث من قوة شرائية على سلطان فى اللحظات الاخيرة قبل الايقاف لهو دليل اخر

    الكثيرين بدأو يسألون هل الصفقات التي تمت سوف يلغونها ، وهناك من يتمنى ان يتم الغاء الصفقات

    اتمنى ان يتم إلغاء الصفقات ولكن هذا القرار عائد لادارة السوق ، وبإعتقادي انها لن تلغي

    والان عرفتم لماذا اصرارنا على ان هذه الاسهم للاستثمار وليست للبيع


    الخلوري
     
  13. امل الكويت

    امل الكويت عضو جديد

    التسجيل:
    ‏12 يونيو 2004
    المشاركات:
    565
    عدد الإعجابات:
    0
    مكان الإقامة:
    الكويت
    الصراحة انا توصلت الى هذه القناعة من قبل ظهور العقد 3 مليار ولم اظارب بالسهم الى الان ، ولم ابيع حتى عند انهيار الاسعار ولا عند ارتفاعها الاخير، مع العلم انني احس بالاحباط بعض الاوقات ولكن سرعان ما استعيد ثقتي بالمجموعة ،يعني باختصار اللي ما يقدر يدش السوق بدون لا يضارب خل يشوفله سهم ثاني غير تابع للمجموعة والا سوف يندم .
    هذا الرأي شخصي


    من يشتري الماس لا يبيعه