دورة المؤشرنت للتحليل الفني
50 دينار كويتي
الأوبشن .. بين السائل والمجيب ..
- بادئ الموضوع سهيل الدراج
- تاريخ البدء
سهيل الدراج
عضو محترف
abou_anas قال:الله يعطيك العافية يا اخي سهيلوسؤالي , ارى ان ال option writer افضل من option trader الا توافق معي ؟
يعتمد على عدة عوامل منها :
1- هل انت مستثمر أم تاجر يومي ( مضارب ) اذا انت مستثمر Long term او Intermediate Term مستثمر أجل طويل أو متوسط الأفضل أن تكون Writer .
2- اذا انت مستثمر متحفظ Conservative Investor فالأفضل ان تستخدم الأقل مخاطرة وهو Writing Option ، أما اذا انت مخاطر جدا فلعليك بـ Option Trading ..
سهيل الدراج
عضو محترف
تريليوني قال:
سهيل الدراج
عضو محترف
تريليوني قال:
أخي أبو على وجدت الموضوع وهو لأخونا القرصان وفقه الله ورعاه .. وشرحه ممتاز جداً في هذه النقطة ..
القرصان قال:
أتمنى أن تكون الاجابة واضحة .. وعموما ليس المهم طريقة التكويد لأننا لن نستخدمها ، وانما يهمنا الآلية التى يعمل بها ..
القرصان
عضو نشط
- التسجيل
- 30 مايو 2005
- المشاركات
- 160
اخي سهيل بصراحة .. شرحك عن ولادة او بداية الاوبشن رائعة
وهو درس مهم جدا عن option writer اضيف اليه التالي ..
المتعاقد (اللي اشترى الاوبشن) يمكنه بيع الاوبشن والتخلص منه في اي وقت ولكن لو انتهى الاوبشن الذي لديه فعليه شراء اسهم الاوبشن اذا كانت قيمة الاوبشن فوق (نطاق السعر المستهدف in-the-money) بمقدار 25 سنت او اكثر ، هذا في جميع الاسهم باستثناء بعض اوبشنز المؤشرات مثل s&p 500 index .
مثلا ..
اشتريت عقد (واحد فقط) الاوبشن التالي لشركة DVN
DVN June 60 Call
السعر المستهدف هنا 60 دولار ، وسعر (السهم) حاليا 58 دولار
اذا انتهت مدة هذا الاوبشن وكان سعر السهم اعلى من السعر المستهدف (واللي هو 60دولار) بمقدار 25 سنت او اكثر ، فهنا سيقوم البروكر باجبارك على شراء 100 سهم من الشركة (لان العقد الواحد فيه 100سهم)
وهو درس مهم جدا عن option writer اضيف اليه التالي ..
المتعاقد (اللي اشترى الاوبشن) يمكنه بيع الاوبشن والتخلص منه في اي وقت ولكن لو انتهى الاوبشن الذي لديه فعليه شراء اسهم الاوبشن اذا كانت قيمة الاوبشن فوق (نطاق السعر المستهدف in-the-money) بمقدار 25 سنت او اكثر ، هذا في جميع الاسهم باستثناء بعض اوبشنز المؤشرات مثل s&p 500 index .
مثلا ..
اشتريت عقد (واحد فقط) الاوبشن التالي لشركة DVN
DVN June 60 Call
السعر المستهدف هنا 60 دولار ، وسعر (السهم) حاليا 58 دولار
اذا انتهت مدة هذا الاوبشن وكان سعر السهم اعلى من السعر المستهدف (واللي هو 60دولار) بمقدار 25 سنت او اكثر ، فهنا سيقوم البروكر باجبارك على شراء 100 سهم من الشركة (لان العقد الواحد فيه 100سهم)
abou_anas
عضو نشط
- التسجيل
- 21 أبريل 2006
- المشاركات
- 262
اولا مشكورين بحق على كل الجهود التي تعملونها من اجل اخوانكم
والسؤال هو ان اذا كما تقول goog عندما قدم تقريره ارتفع من 4$ الى 50$ (اي ب 400$ نربح 4500$, فهذا يعني انني اقدر ان اشتري اسهم 10 شركات (كل واحد منهم ب 400$ ) فاكيد واحد من هذه ال 10 ستقدم ارباح طيبة وترتفع اسهمها , فاربح 4500$ , واذا ال 9 الباقون اصبحو 0$ , اخسر 4000$(10 * 400$) و اربح 4500 , اي ربح صافي 500$! ... معقول ؟ اكيد هناك خطأ :S
والسؤال هو ان اذا كما تقول goog عندما قدم تقريره ارتفع من 4$ الى 50$ (اي ب 400$ نربح 4500$, فهذا يعني انني اقدر ان اشتري اسهم 10 شركات (كل واحد منهم ب 400$ ) فاكيد واحد من هذه ال 10 ستقدم ارباح طيبة وترتفع اسهمها , فاربح 4500$ , واذا ال 9 الباقون اصبحو 0$ , اخسر 4000$(10 * 400$) و اربح 4500 , اي ربح صافي 500$! ... معقول ؟ اكيد هناك خطأ :S
القرصان
عضو نشط
- التسجيل
- 30 مايو 2005
- المشاركات
- 160
abou_anas قال:
لا مافي اي خطأ ، معقول جدا اللي تقوله وممكن تنفيذه والنجاح فيه بس خليني اشرح لك بشكل اوضح عشان لا يصير فيه اي التباس وتحملني المسئولية
المثال اللي ذكرته كان عن جوجل بس
الارقام اللي ذكرتها انا في المثال هي ارقام تقريبية
كل سهم له مئات الاوبشن ، فمثلا لجوجل يوجد مئات الاوبشن والمثال اللي ذكرته كان لاحدى اوبشن جوجل
هناك شركات ليس لديها اوبشن وبالتالي لا يمكنك التعامل معها عن طريق الاوبشن
الاسعار تختلف من اوبشن الى اخر
المثال اللي ذكرته كان عن ارتفاع جوجل جاب اب 30 دولار ، اذا قدرت تلقى شركات تعمل جاب اب او داون 30 دولار او اكثر بعد تقرير الايرادات فانا معك نسوي استراتيجية ما تخرش المية
abou_anas
عضو نشط
- التسجيل
- 21 أبريل 2006
- المشاركات
- 262
السؤال الثاني , SCMR اليوم عملت 7% , ولكن اذا نظرنا بالاوبشنز نرى
http://finance.yahoo.com/q/op?s=SCMR&m=2006-06
بعضها طالعة والبعض نازلة لماذا ؟
مشكورين
http://finance.yahoo.com/q/op?s=SCMR&m=2006-06
بعضها طالعة والبعض نازلة لماذا ؟
مشكورين
القرصان
عضو نشط
- التسجيل
- 30 مايو 2005
- المشاركات
- 160
abou_anas قال:gap 30$ وسعر الشركة بالاساس 400$ اي gap 8%!
انا قادر على اعطاء 10 شركات 2 منهم 100% رح يعمل gap 8%
كل يوم ارى الشركات التي ستقدم تقريرها و 80% من الاوقات اصيب نتائجها فكيف اذا 2 من 10!!!
اخ سهيل ما رايك ؟ مقتنع ؟
لا لا عزيزي .. تحسبها بالنسبة غلط .. لازم نحسبها بالدولار ، يعني ما يهمني سعر السهم 400 ولا 300 ولا حتى 100 ، يهمني هنيه هل السهم راح يعمل جاب اب او داون 10 دولار وما فوق ...
اذا تقدر تلقى اسهم بهالمواصفات ولو اسبوعيا .. علي النعمة دحنا حنكسر السوق الامريكي ونخلي العالم يتفرج خخخ
القرصان
عضو نشط
- التسجيل
- 30 مايو 2005
- المشاركات
- 160
abou_anas قال:
اول شي .. انسى اوبشن شركة سعر سهمها اقل من 20 دولار بل انا شخصيا انصح بعدم الاقتراب من الشركات اللي سعرها اقل من 30 دولار
العلاقة بين الاوبشن والاسهم هي علاقة دولارية مثل ما احب اسميها
، وليست علاقة نسبة ، يعني لو ارتفع سهم 10% موشرط الاوبشن لازم يقفز 1000%عشان تحسب سعر اوبشن داخل نطاق الهدف in the money ، لازم تحسبها كالتالي (سعر السهم ناقص السعر المستهدف للاوبشن strike)
مثلا سعر جوجل 375.58 واخترت اوبشن عند سعر مستهدف 355
يعني 375.58-355=20.58
هذا هو سعر الاوبشن الحقيقي 20.58 ، بس لو لاحظنا حاليا سعر الاوبشن 32.40 يعني الفرق 11.80 تقريبا وهذي هي القيمة الزمنية للاوبشن ، يعني هذي القيمة راح تتناقص مع مرور الايام
abou_anas
عضو نشط
- التسجيل
- 21 أبريل 2006
- المشاركات
- 262
الله يعطيك ااعافية اخي القرصان...
على كل حال اذا نريد اسهم التي ستفعل كاب اب 10$ وطلوع , فلا ينفع سوى اسهم ال 100$ وطلوع (وليس 30$ ) لان بالعادة تقرير جميل = 10%, اي لو كانت 100$ الهم تصبح +10$ .... اما اذا نريد ربح 10$ على سهم 30$ فبدها 10 اخبار
على كل حال اذا نريد اسهم التي ستفعل كاب اب 10$ وطلوع , فلا ينفع سوى اسهم ال 100$ وطلوع (وليس 30$ ) لان بالعادة تقرير جميل = 10%, اي لو كانت 100$ الهم تصبح +10$ .... اما اذا نريد ربح 10$ على سهم 30$ فبدها 10 اخبار
سهيل الدراج
عضو محترف
abou_anas قال:gap 30$ وسعر الشركة بالاساس 400$ اي gap 8%!
انا قادر على اعطاء 10 شركات 2 منهم 100% رح يعمل gap 8%
كل يوم ارى الشركات التي ستقدم تقريرها و 80% من الاوقات اصيب نتائجها فكيف اذا 2 من 10!!!
اخ سهيل ما رايك ؟ مقتنع ؟
أخي أبو انس .. سأعقب تعقيب كافي ووافي مدعم بالأمثلة .. ولكن بعض المضى قدما في محاضرة الأوبشن .. والأسئلة والأجوبة والاضافات والتعليقات مطلوبة لتثري الموضوع .. اسلوبك في التفكير المنطقى للوصول الى الحلول جيد ويعجبنى ..
لا تقلق في النهاية سأرد على جميع التساؤلات ولن أهمل أى سؤال أو تعليق ..
القرصان
عضو نشط
- التسجيل
- 30 مايو 2005
- المشاركات
- 160
abou_anas قال:طيب ال goog اليوم +3$ واذا نظرنا الى الاوبشن نصفها صعود ونصفها نزول... لماذا ؟ هل فقط ال gap مفيد في الاوبشن ؟
اعرف انني استعجل خلاص سكتت
حركة سريعة للسهم لها تأثيرها القوي على الاوبشن مثل الجاب طبعا.
بس هناك عدة عوامل تحدد سعر الاوبشن ، منها مثلا القيمة الزمنية ، كلما قرب موعد انتهاء الاوبشن كلما تناقصت قيمته الزمنية.
في نقطة مهمة لازم نعرفها ..
القيمة اللي تشوفها last غير واقعية لانه في الحقيقة يحسب قيمة اخر صفقة تمت في الاوبشن وجايز هذي الصفقة تمت قبل يومين او اكثر وبعض الاحيان اسبوع! ، والفرق اللي تشوفه change يحسب مقدار الفرق بين الصفقة اللي تمت وسعر الاوبشن last ليوم امس ، حتى تلاحظ بعض الاوبشن لم تتغير نهائيا وهذا معناه انه لم تتم اي صفقة للاوبشن اليوم ، بس هذا لا يعني ان سعر الطلب والعرض لا يتغير بل انه يتغير بناءا على حركة السهم.
دورة المؤشرنت للتحليل الفني
50 دينار كويتي