الاستفادة من تغطية الشورت

[عبداللة]

كثير من الاسهم فى السوق الامريكي يحصل عليها شورت بمعنى بيع وهبوط السهم الى معدل غير طبيعي
نتيجة خبر سيء او هناك اشاعات على السهم .

فى المقابل لابد من يشورت السهم ان يتم تغطيته لكي يكون رابح بمعنى لابد من ارتفاع السهم من قبل
المضاربين ...

والسؤال هنا ..وقت الاستفاده من تغطية الشورت والشراء لونق ؟؟
الموقع التالي يعطيك الاسهم اللى عليها شورت وعدد الاسهم وبأمكان اى مضارب دراسة الطريقة ..؟
وأنا بصراحه درستها قبل مده والذاكره لا تحضرنى الا ما ندر ومن يجد نفسه فاضى ان يدرسها جيدا .

وهناك عدة تساؤلات يجب ان يضعها بعين الاعتبار:

-كم المدة التى يستغرقها السهم ليتم التغطيه هل هى يوم اسبوع شهر ..الخ ؟؟
-كم ممكن ان تكون نسبة الارتفاع مثلا بدا السهم بالشورت من 20 دولار وعند التغطية سعر السهم
12 دولار ؟؟؟
-هل لابد من خبر كويس ليتم التغطيه ؟؟؟


http://viwes.com/invest/shorts/



اخوني.....

الاخ الهاجري طرح هذا الموضوع اللذي يتسأل فيه عن الاستفاده من تغطيه الشورت وذالك الطرح في منتدى الخليج

ليت اساتذتنا في هذا المنتدىيعطونا على نبذه عن هذا الموضوع اللذي لم يتطرق اليه كثير في المنتديين حتى تعم الفائده

اثابهم الله وجزاهم عنا كل خير

 

[بريد الكتروني]

تغطيه الشورت تتم باشكال مختلفه ... لكن خلنا هنا نتكلم عن اقصى حالتين :

تغطيه الشورت بشكل سلس
NORMAL SHORT COVERING

عندما يتم تغطيه مراكز الشورت بشكل بطئ ومتدرج لاقتناع اللي عملوا الشورت بشكل متدرج ان الشورت قد استنفذ غرضه ... وفي هذه الحاله لايكون هناك اي تاثير على سلوك السهم نظرا لان عمليه التغطيه تضيع مع عمليات الشراء والبيع الاخرى ...


معصره الشورت
SHORT SQUEEZE

هذه هي الحاله القصوى الأخرى والتي يجب ان ينتبه لها من يريد شراء السهم المعني ... وفي العاده يحصل هذا في ثلاث حالات :

أخبار مفاجئه جيده وغير متوقعه

عندما تحدث اخبار جيده ومفاجئه فان اللي عملوا شورت قوي على اي سهم سيتدافعون لشراء السهم وتغطيه مراكزهم باي سعر لأن الشورت فقد معناه واي احتفاظ بمركز الشورت يؤدي الى زياده الخسائر ... وينتج عن هذا ارتفاع حاد في سعر السهم بقدر قوه الشورت على هذا السهم قبل ظهور الاخبار ...

ارتفاع عام للسوق

عندما يحدث ارتفاع عام للسوق حتى لو لم يكن هناك اي خبر مهم على السهم المعني ...


وصول السهم الى مستوى منخفض جدا لايبرر الاحتفاظ بمركز الشورت

عندما يصل سعر السهم الى مستوى منخفض جدا الى درجه ان اللي عاملين شورت لايتوقعون ان ينزل السهم الى مستوى اكثر ... وفي هذه الحاله ما ان يبدأ احد صناديق التحوط بتغطيه الشورت حتى تتبعه باقي الصناديق والمستثمرين بتغطيه مراكزهم بشكل كثيف حتى لولم تكن هناك اخبار جيده ... وهذا هو اللي حصل تقريبا لسهم نورتل واريكسون قبل شهرين


---------------------------

كما ذكرت اعلاه فالمهم هي الحاله الثانيه بالنسبه للي يبغى يضارب او يشتري لونغ يعني حاله الشورت سكويز ...

واهم سؤال من اسئله الأخ الهاجري هو :

والسؤال هنا ..وقت الاستفاده من تغطية الشورت والشراء لونق ؟؟

وهذا يختلف من شركه الى اخرى على حسب الاسباب التي دعت المستثمرين في الاساس الى عمل الشورت في المقام الاول ....
في العاده ان المستثمر اللي يتابع حكايه الشورت هذي يكون عنده قائمه باسهم معينه 10 مثلا بحيث يدرس اسباب الشورت والاوقات التي هناك احتمال يكون فيها تغطيه وخلني أعطي مثال على سهم واحد :

RETK

هذه شركه برامج تبيع برامجها على شركات التجزئه وخلنا نشوف ايش حصل في الماضي :

راجع شارت السهم الموجود اسفل تلاحظ ان السهم سعره يتراوح بين 20 و 30 دولار في السته الاشهر الاولى من السنه ... وفي شهر ابريل بعد اعلان نتائج الربع الاول جاءت نتائج شركات البرامج التي تبيع للشركات سيئه للغايه الا شركات قليله ومنها هذه الشركه وهذا اعطى اطمئنان للمستثمرين في هذه الشركه ... لكن اهل الشورت كان عندهم راي اخر وشكوك في هذا الموضوع ايش معنى هذي الشركه بالذات اللي تجاوزت التوقعات ولم تتأثر لذلك هم قدروا ان الدور راح يجيها قريبا لذلك بداؤا بعمل شورت على هذا السهم رغم ان الشركه جاءت نتائجها في الربع الاول افضل من التوقعات ... ارجع الى هذا الرابط ولاحظ ان كميه الشورت على هذا السهم قد زادت ابتداءا من شهر ابريل واستمرت في الزياده حتى شهر يونيو :

http://www.viwes.com/invest/shorts/query.cgi

في أول شهر يوليو حصل ماتوقعه اهل الشورت وحذرت الشركه تحذيرا قويا (يعني الدور وصلها ) وانخفض السهم كما تلاحظ في الشارت في شهر يوليو من حوالي 25 في بدايه الشهر الى 5 دولار في نهايه الشهر ...
لاحظ من قائمه الشورت ان اهل الشورت غطوا مراكزهم بهدوء في شهر يوليو وأغسطس وسبتمبر بدون ان يحدث اي SHORT SQEEZE يعني استمر السهم في النزول ...

للأختصار خلنا ننتقل للوضع الحالي لهذا السهم ... نسبه الشورت بدأت تزيد مره اخرى منذ شهر سبتمبر وطبعا كميه الشورت في 15 ديسمبر غير موجوده لكن توقعاتي انها كانت أعلى من شهر نوفمبر ...
أي شخص عامل شورت لهذا السهم أو اي شخص يرغب الاستفاده من التغير في الشورت ينتظر الاسبوع الاخير من ديسمبر او الاسبوع الاول من يناير ... لان هذه الشركه تبيع جزء كبير من مبيعاتها في الاسبوع الاخير من الربع ومن خلال اداء السهم في الاسابيع الاخيره يتضح ان الناس غير متفائلين لان السهم هبط من 4 دولار الى دولارين ... لذلك هناك احتمال أن يحصل شورت سكويز خلال الاسبوعين القادمه في حاله ان الشركه جاءت نتائجها افضل من التوقعات ولو بقليل ... طبعا الاحتمال الاخر لازال قائما بان نتائج الشركه ستكون سيئه وبالتالي يحتفظ اصحاب الشورت بمراكزهم وينتظرون نزولا أكبر ...

هذا فقط مثال على كيفيه مدى توقع الاستفاده من تغطيه الشورت ... وكل شركه أخرى لها اسباب اخرى ومواعيد أخرى على حسب ظروفها ...

ارجو ان يكون مفهوما ان اللي اوردته أعلاه هو مثال لشركه معينه لغرض الشرح فقط والاحتمالات تتحدد على حسب مايستجد من تطورات لهذا السهم ...

 

[بريد الكتروني]

هذا هو الشارت خلال السنه الماضيه

 

[السفير]

وهذا ما قاله الاخ جارودي عن الشورت
اما فى الحلقة الخامسة فكان الحديث عن نظام بيع جزء او نفس العدد من اسهمك ولاتخسرها وهو ليس Short Selling وحتى لانخلط بين الامرين سوف اشرح لك Short Selling وهو عكس long puy فلو تلاحظ تجد ان الكلمتان معكوستان short , long اذن ماهو المقصود اقول نحن فى العادة نشترى الاسهم بقصد ان نبيعها اذا ارتفع سعرها اى اذا صعدت الى الاعلى اى اصبحت long فمثلا نشترى سسكو ب 8 دولار واذا صعدت اى ارتفعت اى طالت اى اصبحت longيعنى اصبحت 18 نبيعها ونربح الفرق وهو 10 دولار ولكن هناك من يعمل العكس اى انه بعكس ماحدث يقوم بعملية short اى انه يرى ان سسكو قد وصلت الى 18 وهى لاتستحق هذا السعر فيبيعها بسعر 18 بدل ان يشتريها واذا نزلت واستمرت بالنزول ووصلت الى 8 او 9 اشتراها ولاحظ الفرق باع فى الاول واشترى فى الاخير وانت بعت فى الاول واشتريت فى الاخير والفرق بين long و short هو انك فى حالة الشورت فانك لاتملك الاسهم اى انك تقترضها بمعنى اصح فانت تقول للوسيط ارجو ان تبيع لى سسكو بسعر السوق او تحدد بسعر 18 فاذا كانت موجودة لدى الوسيط تمت العملية بسرعة اما اذا لم تكن موجودة لديه فهو يقترضها من وسيط آخر لذلك فمن الافضل ان تعمل شورت فى الاسهم التى تكون متداولة كثيرا لأن العملية تتم بسرعة فقد يأخذ الوسيط وقتا فى البحث عن الاسهم التى ترغبها والتى قد لاتكون موجوده لديه ومرة اخرى الشورتshory هو عكس اللونج long وانت تتعامل فى اللونج كل يوم فكل معاملاتك اليومية فى التداول هى لونج واعكس الموضوع فتتعرف على الشورت علما بأن الشورت واللونج لاعلاقة لهم بالأوبشن بل هى معاملات اسهم عادية مع ملاحظة انه لايمكنك ان تقوم بعملية الشورت الا فى حالة اشتراكك فى نظام المارجن من الوسيط الذى تعمل معه . اما بالنسبة لفائدة عقود طويلة الأجل فانها استراتيجية لأصحاب النظرة البعيدة فهناك اسهم لشركات فى دور التطوير وخصوصا الشركات الطبية التى تبحث عن علاج لبعض الامراض المستعصية وهذه الشركات تدفع ارباحها للتطوير ولأجراء البحوث وعندما تكتشف الدواء فأن اسعارها تقفز الى اسعار خيالية وترتفع اسهمها الى مراكز عالية ومثال ذلك شركة بفايزر ((PFE)) فقد كان لأكتشافها الاخير للفياجرا اثره فى ارتفاع اسهمها وتمكنها من شراء اكبر شركة للدواء وهناك الان شركات اسعارها اقل من مستواها مثل سنمكورسستم SUNW وسعرها ثلاث دولارات ولكنها تمتلك الامكانيات وهناك شركة مثل REDBACK NETWORKS ) ورمزها (()(RBAK) تفوقت على سسكو العملاقة فى احتبارات القدرة على اسخدام الرقائق والحفاظ على قوة الارسال تحت الانفاق وسعرها الآن اقل من دولار وهى مرشحة لتصل الى 5 او 9 دولار هذه الامور تشجع البعض الى شراء كميات من هذه الشركات ونسيانها لعلها تسترد مجدها بعد سنوات وفى النهاية اعذرنى فسأجيب على بقية الاسئلة قريبا لأن وقت النوم ادركنى وهذا ايميلى ولك تحياتى واعذرنى عن كثرة الاخطاء الاملائية
jarodi50@hotmail.com

وستجد اكثر شرحا هنا
http://www.indexsignal.com/vb/showthread.php?s=&threadid=

واخيرا لا تنسوا هذا
حكم بيع الاوبشن

http://islamtoday.net/questions/sho...ent.cfm?id=7781

حكم بيع الشورت

http://islamtoday.net/questions/sho...ent.cfm?id=8784

 

[السفير]

اذا كان رابط حكم بيع الابشن لا يعمل جرب هذا
http://islamtoday.net/questions/show_question_content.cfm?id=7781

وكذلك حكم بيع الشورت
http://islamtoday.net/questions/show_question_content.cfm?id=7781

 

[عفار]

ابوبدر

هذا سهمك امبدع اليومين اللى طافوا

 

[عفار]

انا أتوقع انهم قارين هالمقال الشباب

شوف

 

[ممدوح]

ياسلام عليك يابو بدر
ليتك شريت في السهم قبل ما تكتب عنه
ترى شعبيتك جارفة
وهذا البرهان
تحياتي

 

[السبيعي]

كلام الاخ بريد كلام سديد وقد انطبق على اسهم NXTL تماما
فقد كانت ب 15$ ثم بسبب احتمال افلاسها حدث عليها بيع شورت فنزلت من 15 $ حتى 4$ ثم تحسنت اخبارها وحققت ارباحا خلافا للتوقعات فحدث تغطيات كبيرة لمراكز الشورت رفعت السهم الى 14 $مرة اخرى

 

[بريد الكتروني]

فعلا السهم انهبل أخر يومين ... مرتفع من 2.07 الى 2.63 بالرغم من ان النازداك نازل ...

للأسف ماشتريته ... من يرفض 25 % ارتفاع والنازداك نازل لكن لابد تجي فيه فرصه ثانيه ..

 

[بريد الكتروني]

SHORT SQUEEZE مثالي مايحصل الا في الاحلام ....

السهم ارتفع 125 % خلال ال 18 يوما الماضيه ارتفاعا متواصلا من 2 الى 4.5 دولار ... الغريب ان الارتفاع بدا في اليوم الثاني مباشره لكتابه هذا الموضوع ...

تحليل جيد لكن بدون فائده لاني ما اشتريت في السهم لذلك هو مايحصل الا في الاحلام ... لو كان التحليل خطأ كان تحصلني شريته ...

 

[عجيم]

الله يعطيك العافيه ياعبدالله

فعلا استفدت من الموضوع

وخصوصا شرح الاستاذ بريد(بوبدر)

والله يزيدك من علمه يابوبدر ويوفقك

واتمنى انك تواصل دروسك لتلاميذك

والله يبارك فيك

 

[ممدوح]

وشوف يابريد سهم siri ايش صار له
انا مرة سألتك عن شورت السهم في موضوع الجوال .
تحياتي
موضوع جدا ممتاز