كوداك .. Ek .. ورحلة جديدة تقلع في أول يوم من أغسطس 2006 ...

الموضوع في 'السوق الأمريكي للأوراق الماليه' بواسطة سهيل الدراج, بتاريخ ‏29 يوليو 2006.

  1. سهيل الدراج

    سهيل الدراج عضو محترف

    التسجيل:
    ‏15 ابريل 2006
    المشاركات:
    1,708
    عدد الإعجابات:
    2
    مكان الإقامة:
    الرياض
    شركة كوداك العالمية .. هي رحلتنا المقبلة ان شاء الله ..


    الشركة العجوز التى تتألف من 3 أجزاء .. معدات التصوير وتشكل 59% من ايرادات الشركة .. والرعاية الصحية وتشكل 21% من ايرادات الشركة .. وما يسمى Graphic Communications ويشكل 19% من ايرادات الشركة .. تستعد ايستمان كوداك لاطلاق نتيجتها يوم الثلاثاء قبل الافتتاح ، ويتوقع المحللين ان تحقق 24 سنت للسهم الواحد ..


    اغلاق الشركة يوم الجمعة الموافق 28 يوليو 2006م 21.98$ ..


    وسأقوم في الفقرة الثانية بوضع الخرائط الفنية للشركة دون تعليق .. وسأترك لعنايتكم التعليق وإبداء الرأى .. وسأعطى رأيي التحليلي النهائي الفنى والأساسي والاستراتيجي في وقت لاحق ...



    الرجاء المشاركة لاثراء الموضوع والاستفادة ...


    تحياتى لكم / اخوكم سهيل الدراج الرياض فجر يوم السبت 29 يوليو 2006م ..
     
  2. سهيل الدراج

    سهيل الدراج عضو محترف

    التسجيل:
    ‏15 ابريل 2006
    المشاركات:
    1,708
    عدد الإعجابات:
    2
    مكان الإقامة:
    الرياض
  3. سهيل الدراج

    سهيل الدراج عضو محترف

    التسجيل:
    ‏15 ابريل 2006
    المشاركات:
    1,708
    عدد الإعجابات:
    2
    مكان الإقامة:
    الرياض
  4. smart_hasan

    smart_hasan عضو جديد

    التسجيل:
    ‏21 يوليو 2006
    المشاركات:
    83
    عدد الإعجابات:
    0
    يا أبو ماريا ..كل ما أخشاه أن طفرة الأوبشن لا تأتي إلا مع إعلان نتائج الأرباح ..وهذا يعني أنه قد فاتتني رحلات وقد تفوتني رحلات بالأيام القادمة أيضاً مثل هذه ..وأتمنى ألا تفوتني على الأقل رحلة واحدة معكم ..بإذن الله سيتفعل حسابي خلال هذا الأسبوع على أكبر تقدير ..وربما أستطيع السفر معك يا كابتن سهيل ..


    كُن بخير دائماً ..
     
  5. سهيل الدراج

    سهيل الدراج عضو محترف

    التسجيل:
    ‏15 ابريل 2006
    المشاركات:
    1,708
    عدد الإعجابات:
    2
    مكان الإقامة:
    الرياض
    اخي حسن ..كلامك صحيح .. انا استخدم استراتيجية معينة طورتها على مدار 6 سنوات خاصة بالأوبشن .. وواحد من اهم ملامح هذه الاستراتيجية هو استخدام الأوبشن بشكل مكثف عند النتائج .. لأن كما شفنا بعد اعلان النتيجة الشركة يا 10% فوق يا 10% تحت .. وشفت الى حصل لـ GNSS يوم امس .. حوالي 18% فوق ..

    والسبب في استخدام الأوبشن عند النتائج حتى لا تفقد وقت ثمين وانت تنتظر 1% و2% .. وعندها يخسر الأوبشن .. وهذا أحد اسرار استراتيجيتى التى استخدمها في الطيران ..

    لكن لا تخاف يا حسن النتائج كثيرة صحيح انها تبدأ تدريجيا بالإنخفاض .. لكن الله المستعان .. انا مجهزلك رحلة ولا أروع يوم الثلاثاء .. بعد EK .. لكنى لم احدد موعدها لأنها ما زالت تحت الدراسة .. المهم جهز الشناط ..

    اتمنى انك تلحق بنا .. لأنى اخطط ان آخذ اجازة في القريب العاجل ..


    شكرا اخي حسن ، والى اللقاء ..
     
  6. wasmi_6

    wasmi_6 عضو مميز

    التسجيل:
    ‏6 مارس 2004
    المشاركات:
    3,378
    عدد الإعجابات:
    0
    مكان الإقامة:
    الكويت
    باختصار هدف السهم

    24-25

    فنيا حلو
     
  7. fofo

    fofo عضو جديد

    التسجيل:
    ‏12 يوليو 2006
    المشاركات:
    4
    عدد الإعجابات:
    0


    نعم اخي سهيل هذه استراتيجية ناجحة ، وهذه احدى الاستراتيجيات التي تعلمت عليها انا عند خبير الابشن { مارك }، وهو يقدم استارتيجياته الخاصة بطريقة احترافية عجيبة وهذه احدى استراتيجياته ، وقد تعلمت عنده على كم هائل من فنون العمل في الابشن ...

    ولكن كما تعلمنا منه على هذه الاستراتيجية فانه يجب علينا القيام بالشراء فيها قبل أن يتم تضخيم ثمن الأبشن ، لانه كما هو معلوم فان اسعار الابشن في كثير من الاوقات تتضخم في الليلة التي تسبق اعلان الارباح ، لان الطلب على عقود الابشن في الليلة التي تسبق اعلان الارباح تكون اعلى من اي وقت آخر.
    نعم هذه استراتيجية ناجحة لمن يتقنها.:confused:
     
  8. سهيل الدراج

    سهيل الدراج عضو محترف

    التسجيل:
    ‏15 ابريل 2006
    المشاركات:
    1,708
    عدد الإعجابات:
    2
    مكان الإقامة:
    الرياض

    بشرط ان تكون الشركة اصلا عليها تداول عالي .. ويكون التذبذب فيها عالي جدا يعنى Beta يجب ان يزيد عن 5.2 % .. !!


    الأوبشن علم كبير وراقى جدا .. والفن فيه بلا حدود .. والربح فيه بلا حدود والخسارة فيه كبيرة لكنها محدودة ..
     
  9. سهيل الدراج

    سهيل الدراج عضو محترف

    التسجيل:
    ‏15 ابريل 2006
    المشاركات:
    1,708
    عدد الإعجابات:
    2
    مكان الإقامة:
    الرياض
    التحليل الفنى لشركة كوداك .. Ek ...

    نبدأ على بركة الله التحليل الفنى .. سائلين الله عز وجل ان ينفع به جميع اخواني واخواتي أعضاء وزوار المنتدى .. ولا تنسونا بدعوة بظهر الغيب ...



    EK 5.png


    سهم كوداك أظهر وضعا فنيا سيئا جدا .. إذ لا توجد اى اشارة فنية تدل على الصعود .. السهم يقع اسيرا لقناة نازلة منذ حوالي ما يقرب من 5 شهور ( السبب سنراه في التحليل الأساسي والاستراتيجي ) ...


    الضعف ظهر جليا على مؤشر وليام ومؤشر RSI ..



    السهم لم يستطع تجاوز متوسط حركة 30 و 50 و 200 يوم وهذه من اكبر المؤشرات السلبية ..
     
  10. سهيل الدراج

    سهيل الدراج عضو محترف

    التسجيل:
    ‏15 ابريل 2006
    المشاركات:
    1,708
    عدد الإعجابات:
    2
    مكان الإقامة:
    الرياض
    ستاندرد اند بورز ..

    ستاندرد اند بورز .. ورأيه في السهم نستعرضه في هذه الفقرة ...


    EK 3.png



    ستاندرد اند بورز اعطى الشركة تقدير نجمتين و SELL .. وتارجت 12 شهر =22$ .. وقيمة حالية عادلة = 11$ ...

    ونلاحظ في الرسم الأسهم الحمراء التى تشير الى الأسفل والتى وضعنا عليها دوائر خضراء للتوضيح .. هذه الأسهم ترشدنا الى ان الضعف موجود منذ 7 أرباع ..
     
  11. سهيل الدراج

    سهيل الدراج عضو محترف

    التسجيل:
    ‏15 ابريل 2006
    المشاركات:
    1,708
    عدد الإعجابات:
    2
    مكان الإقامة:
    الرياض
    التحليل الأساسي لشركة كوداك ..

    التحليل الأساسي لشركة كوداك ..




    * الشركة تتوقع ان تحقق ربحا صافيا للسهم خلال عام 2006م حوالي 77 سنتا ، وفي عام 2007م 1.29 سنتا .. بينما تتوقع ان تحقق في الربع الثاني من هذا العام 24 سنتا ، وفي الربع الثالث لهذا العام ايضا 33 سنتا ...


    * النمو المتوقع للشركة للخمس سنوات القادمة هو 4% .. يعنى الاحتفاظ بهذا السهم يعتبر ضربا من الجنون .. لأن الفوائد تعطى 5.25% وبالتالي فلا حافز للمستثمرين ان يحتفظوا بهذا السهم ..


    * الشركة لا تجيد تقديرات الأرباح ، فقد حققت أعلى من توقعاتها في آخر ربعين من اربعة ، وفقدت التوقعات في ربعين آخرين .. ولكن الانحراف كان كبيرا جدا سواءا الانحراف الايجابي أو السلبى ..


    * متوسط تقديرات المحللين تجمع على ان التقدير المناسب لهذه الشركة هو Strong Sell أى البيع بقوة ...


    * القيمة السوقية للشركة 6 مليار دولار ، وعدد موظفيها 51000 موظف .. وجميع هوامش الربح ومكرر الربحية بالسالب .. القيمة الدفترية 7.5$ ..


    * الايرادات متذبذبة من ربع لآخر ، فمرة ترتفع ومرة تنخفض .. أما صافي الربح فقد اظهر خسائر بالغة .. وصلت الى 1.04$ لكل سهم خلال الربع الماضي فقط ..


    * ملكية الانستيتيوشن للشركة بلغت 95% .. وهذا خطير جدا لأن اذا باع الانستيتيوسن فسينهار السهم .. وهناك عملية بيع واحدة من قبل الانسايدر..


    * الشورت سلينغ بلغ 11% من اسهم الشركة ، لمدة 13.5 يوم في المتوسط .. وهذه نسبة خطيرة جدا تنبئ بفقدان الأمل من ارتفاع السهم ..



    اذن .. السهم اساسيا ضعيف جدا جدا .. ولهذا السبب عجز السهم من الناحية الفنية عن اظهار أى مؤشر ايجابي على الخارطة الفنية ..
     
  12. سهيل الدراج

    سهيل الدراج عضو محترف

    التسجيل:
    ‏15 ابريل 2006
    المشاركات:
    1,708
    عدد الإعجابات:
    2
    مكان الإقامة:
    الرياض
    التحليل الاستراتيجي لشركة كوداك ..

    التحليل الاستراتيجي لشركة كوداك ..



    1- مبيعات الشركة خلال الربع الأول من هذا العام أظهرت ارتفاعا مقداره 2% الى 2.98 مليار دولار .. أما صافي الخسائر فقد بلغت 298مليون دولار ... الزيادة في المبيعات كانت بسبب الاستحواذ على احدى الشركات ذات النشاط المشابه .. أما الخسائر الكبيرة فجاءت بسبب المصاريف العالية للمبيعات والمصاريف الادارية والعمومية .. إضافة الى مصاريف اعادة الهيكلة ومصاريف الفوائد العالية ... ونتوقع ان تستمر مشاكل الشركة الادارية لأنها في طور إعادة الهيكلة وقد يظهر عندها رقم كبير في الاطفاء لهذا الربع ..



    2- أما بالنسبة لمنتجات الشركة .. فالشركة تتعرض لتغير شديد في انماط المستهلكين تجاه التصوير التقليدى .. فقد تحول المستهلكين عن العمليات التقليدية لإستخدام الأفلام وتظهيرها .. وتحولوا الى الديجيتل .. أما منتجات الشركة الرقمية كالكاميرات والطابعات والورق فيتوقع ان تحقق ارتفاعا في المبيعات لكنه سيضيع بسبب انخفاض المنتجات التقليدية ..



    3- نتوقع ان تواجه الشركة مشاكل عظمى في هامش الربح الاجمالي بسبب المنافسة الرقمية الضخمة من ناحية الجودة ومن ناحية السعر .. اضافة الى ان هيكل الشركة المعقد يمنعها من سرعة مواكبة التطورات في سوق التصوير الرقمي إذا ما قورنت بشركات مثل كانون ونيكون والقادمون الجدد ..





    خلاصة التحليل الاستراتيجي .. سلبي ..



    نتوقع ان تواجه الشركة مشاكل في ترتيب ميزانيتها للعودة السريعة الى النمو ، كما نتوقع ان هناك فسادا إداريا سيمنع الشركة من التغلب على الخسائر بسرعة ، وقد يكون التطور القادم هو تغيير إدارى أو التخلص من بعض أجزاء النشاط .. كما نتوقع ان تواجه الشركة مشاكل في التطوير السريع لخطوط المنتجات ..
     
  13. سهيل الدراج

    سهيل الدراج عضو محترف

    التسجيل:
    ‏15 ابريل 2006
    المشاركات:
    1,708
    عدد الإعجابات:
    2
    مكان الإقامة:
    الرياض
    اعلان النتائج .. والتوقعات ..

    اعلان النتائج .. والتوقعات ..



    الشركة ستعلن نتيجتها يوم الثلاثاء الموافق 1 أغسطس ، ويتوقع المحللين ان تحقق الشركة 24 سنت لكل سهم .. وإعلان النتائج سيكون قبل الافتتاح ..


    نتوقع نتيجة سلبية للشركة .. ونتوقع ان تفقد 10 % على الأقل من قيمتها .. وربما يتم الاعلان عن تغيير إداري ..
     
  14. سهيل الدراج

    سهيل الدراج عضو محترف

    التسجيل:
    ‏15 ابريل 2006
    المشاركات:
    1,708
    عدد الإعجابات:
    2
    مكان الإقامة:
    الرياض
    التوصية الذهبية بإذن الله تعالي :



    شراء PUT Option التالي : +EKTD وهو 20$ أغسطس .. والقيمة هي 0.25 سنت الى 0.30 سنت ... الشراء يتم في يوم الاثنين بعد ساعة من التداول وتحديدا بعد وضوح رؤية الحركة ليوم الاثنين ..



    أقصى كمية لشراء العقود هي 100 عقد .. الرجاء عدم الطمع .. وتجنب أى نتيجة مفاجئة ...




    تحياتى للجميع .. والى اللقاء في وول ستريت يوم الثلاثاء قبل الافتتاح .. ولا تنسونا من صالح دعائكم ..



    ملاحظة : التوصية اجتهاد بشري قابل للصواب والخطأ ، فإن اصبنا فمن الله وإن اخطأنا فمن انفسنا الضعيفة والشيطان ...
     
  15. سهيل الدراج

    سهيل الدراج عضو محترف

    التسجيل:
    ‏15 ابريل 2006
    المشاركات:
    1,708
    عدد الإعجابات:
    2
    مكان الإقامة:
    الرياض
  16. allyaly

    allyaly عضو جديد

    التسجيل:
    ‏21 يونيو 2006
    المشاركات:
    35
    عدد الإعجابات:
    0
    جزاك الله الف خير
     
  17. allyaly

    allyaly عضو جديد

    التسجيل:
    ‏21 يونيو 2006
    المشاركات:
    35
    عدد الإعجابات:
    0
    اخوي سهيل

    ترانا نتظر الاذن بالدخول

    تحياتي
     
  18. ترايدر

    ترايدر عضو جديد

    التسجيل:
    ‏14 مارس 2004
    المشاركات:
    321
    عدد الإعجابات:
    0
    اهلين اخي الكريم سهيل الدراج

    Updated: 31-Jul-06 08:23 ET


    08:23 ET

    Slow Morning Today, Busy Week Ahead:
    It is a quiet start to what will be a busy week. Stock futures suggest a lower open. That is a reaction to the strong gains last week more than the news today.

    Continued tensions in the Middle East are getting some of the blame for the poor tone this morning. Oil prices are up a bit and holding near $73.50 a barrel. But it is hard to believe that the market was expecting much good news on the geopolitical front to develop over the weekend.

    There are no economic releases yet this morning. The Chicago PMI manufacturing survey will be out at 10:00 ET. The real fireworks will come with the core PCE inflation data tomorrow and the July employment data on Friday.

    There are only a couple of earnings reports of note. Humana and ArvinMentor had very nice reports. That won't move the market, however. Wal-Mart said that July same-store sales will be at the upper end of their forecast range, but still a tepid 2.4%.

    The obsession for traders this week is likely to be how the economic releases affect the outlook for the Fed policy decision on August 8. Currently, fed funds futures are pricing in a 32% chance of a rate hike. If the core PCE deflator comes in at 0.3% for June, however, that may go up and the stock market will take a hit. If the core PCE comes in at 0.1%, it will be a boost to stocks.

    The employment data on Friday is also critical. Expectations are for a gain of 125,000 to 150,000 in payrolls. The increases the past three months have been 92,000 and 121,000. Anything near 100,000 won't alter expectations for Fed policy. The hourly earnings figure in the employment data will also be closely watched. It has been 0.6%, 0.1%, and 0.5% the past three months. Wage increases are somewhat inflationary, although productivity gains offset the impact.

    Sentiment clearly improved last week. There is more optimism about the longer term outlook. Interest rates are near their peak, whether the Fed moves on August 8 or not. Economic growth has slowed in a manner that suggests a successful soft landing (for more on this, see today's Big Picture column). Earnings growth remains impressive. If inflation starts to ease, the fundamentals are well aligned for market gains by year-end. -- Dick Green, Briefing.com.

    =====================


    غدا بمشيئة الله تعالى 1/8 سيصدر تقرير مقياس التضخم PCE وفي حالة ان يكون الرقم 3% فاننا سنتوقع ارتفاع لمعدل سعر الفائدة في الاجتماع القادم 8/8 وفي حالة ان يكون الرقم 1% ستكون ردة فعل الاسواق ايجابيه جدا وستتجه انظار الاسواق الى الاجتماع القادم بكل ايجابيه .
    كما سيصدر يوم الجمعة بيان التوظيف الذي قد يشكل نوع من الضغط على المصرف الاحتياطي الفدارلي سواء بالايجاب او السلب تجاه رفع معدل سعر الفائدة خلال الاجتماع القادم Aug 8 .

    ===========
    من المهم جدا معرفة الرقم الذي سيكون عليه مقياس التضخم لمعرفة اتجاه السوق خلال الفترة القادمة .

    ===================
    اخي الكريم يهمني رأيك في هذا التقرير واعتبره المحرك الاساسي لاتجاه السوق خلال الفترة القادمه .

    ==========
    تقبل فائق احترامي وتقديري
    ترايدر
     
  19. سهيل الدراج

    سهيل الدراج عضو محترف

    التسجيل:
    ‏15 ابريل 2006
    المشاركات:
    1,708
    عدد الإعجابات:
    2
    مكان الإقامة:
    الرياض
  20. nawaf.g.alahmad

    nawaf.g.alahmad عضو جديد

    التسجيل:
    ‏18 فبراير 2006
    المشاركات:
    573
    عدد الإعجابات:
    0
    وياكككككككككككككك من اول السوق ياالعود