و الان اليكم الجزء الثاني من اساسيات البيع والشراء
الادوات المطلوبة للتحليل الفني
1- السعر الاعلي
2- السعر الادني
3- سعر الافتتاح
4- سعر الاقفال للسهم
5- كمية التداول
6- سعر العرض والطلب للسهم
التحليل الاساسي
1- مقارنة ربحية السهم من العام الماضي مع العام الحالي
2- نسبة النمو : اذا كانت نسبة النمو اقل من 15 % يكون الاستثمار في
الشركة محمل بالمخاطر
3- نوعية الارباح :اذا تجاوزة الارباح الغير محققة نسبة 40 % من صافي
الارباح يعتبر الاستثمار فى الشركه محمل بالمخاطر
عامل مكرر الربحية
سعر السهم تقسيم ربحية السهم يساوي مكرر الربحية
مثال علي ذلك سهم سعره 130 فلس تقسيم ربحية السهم 4,5 فلس
يساوي 28 مكرر الربحية السهم
اذا تجاوزة مكررات الربحيه اكثر 25 مره مكرر يعتبر الاستثمار في الشركه
محمل بالمخاطر كل ما قل كان افضل ( افضل مكررات الربحية تكون بين 4 الي 12 مكرر الربحية )
مثال علي ذلك سهم سعره دينار تقسيم ربحية السهم 200 فلس يساوي
5 مكرر الربحبة
لتحديد سلوك السهم
يجب الرجوع الى اخر 25 يوم للتداول لتحديد الدعم و المقاومة و اتجاة
السهم
المحفظه الاستثماريه تتكون من الاتي
30 % اسهم مضاربه
20 % استثمار متوسطه
25 % استثمار طويل المدي
25 % كاش ( سيولة نقدية )
انواع التوصيات :
1- ابيع بقوه اذا ارتفع السهم فوق حاجز المقاومة أو اذا ارتفع فوق المعدل
2- الانتظار الي ان ينزل السهم الي سعر الدعم
3- لاتشتري الاسهم الهابطة
4- لاتشتري اي سهم مهما كان اذا كان السوق نازل او بالتصحيح لان
مستوي الدعم يتحول الي مقاومة
كسر المقاومة :
وصول السهم الي مستوي المقاومة تلاحظ ارتفاع كميات كبيره من التداول
تعني كسر حاجز المقاومة يعني اشارة دخول بقوه علي السهم وهذا بحد
ذاتة نقطة الشراء الصحيح للمضاربة
الارباح الراس مالية
اشتري الاسهم بسعر رخيص وابيع بسعر اغلي
الارباح الاستثمارية
اشتري الاسهم في طريقها الي الصعود ونتركها الي مدة بحدود 6 شهور
الي سنة والي ذلك لابد من التاكد من ربحية السهم ان تكون جيده وفيها
نمو ممتاز مع مراعاة الدعم مع الارتفاع واي كسر للدعم ليومين متتاليين
خروج من السهم ( لا تتعلق باوهام الثراء السريع فتخسر ارباحك التي
حققتها وربما تخسر شي من راس مالك والقناعة كنز لا يفني )
سهم في اتجاه متصاعد
اذا كان السهم في اتجاة متصاعد تتحول مستوي المقاومة الحالية الي
مستوي جديد من الدعم للسهم
طالما كان السهم يمتد بين الصعود والهبوط في اتجاة متصاعد احتفظ فيه
في وقت التصحيح امتنع عن بيع السهم لانه في طريق الصعود و اي كسر
للدعم خروج من السهم
اين تقع نقاط بيع السهم بطريق الصعود
1- انخفاض كمية التداول عن المعدل بحوالي 50 % و ما فوق
2- اجمع كمية التداول الي اخر 25 يوم تداول + كسر السهم حاجز الصعود
الي طريق النزول
3- لا تشتري الاسهم وهي في طريق النزول
اين تكون افضل نقطة في شراء السهم :
هي بداية ارتفاع السهم عن قناة النزول + ارتفاع كمية التداول عن المعدل
عن 25 يوم تداول + ربحية تكون افضل وبها نمو لا يقل عن 20 % عن العام
الماضي
متوسط السعر المتحرك
اجمع اقفالات السهم الي اخر 25 يوم تداول تقسيم 25 يوم
مثال اذا كانت القيمة السوقية للسهم هي 250 فلس اقوم بجمع اخر
25 يوم تداول لاقفالات السهم تقسيم 25 يوم اذا كان اكثر من السعر
الحالي للسهم يكون باتجاة متصاعد اما اذا كانت القيمة السوقية للسهم
اقل من السعر المتحرك باي نسبة يعتبر هذا المؤشر دخول السهم في
قناة نزول وبدء بعمليات التصريف
المتوسط المتحرك للاستثمار الطويل
تجمع اقفالات السهم الي اخر 120 تداول تقسيم 120 يوم اذا كانت القيمة
السوقية للسهم اعلي من المتوسط المتحرك بخمس وحدات سعرية وما
فوق يعتبر اتجاة السهم في الصعود اما اذا كان اقل من السعر المتوسط
المتحرك يكون اتجاة السهم هابط
ندم المضاربين
عندما ياخذ السهم حاصلة بالصعود وينكسر دعم السهم يقوم صانع سوق
السهم بعمليات التصريف علي السهم بحيث يتوقع المضاربين بان السهم
سوف يكمل الصعود وينخفض السهم بشكل تدريجي ويقوم صانع سوق
السهم برفع سعر السهم من جديد بسعر بسيط ( فخ ) حتي يدخل
مضاربين جدد ويقوم بعمليات تصريف كبيره وتكون النهاية الماساوية للسهم
والمضاربين علي وجه الخصوص