طريقةالحصول على بيانات الشركات وكيفيه قرائئتها

الموضوع في 'السوق الأمريكي للأوراق الماليه' بواسطة al7bebe, بتاريخ ‏18 نوفمبر 2008.

  1. al7bebe

    al7bebe عضو نشط

    التسجيل:
    ‏24 مارس 2005
    المشاركات:
    10,052
    عدد الإعجابات:
    941
    هناك العديد من المواقع الماليه المختصه على شبكة الانترنت التي نستطيع من خلالها الحصول على بيانات الشركه الماليه وتقارير المحلليلين وتوقعاتهم ايضا للارباح للفصول والسنوات القادمه ومعلومات عديده من المواقع ماهو مجاني لا يتطلب دفع رسوم عند تسجيلك فيه ومنها ماهو برسوم اشتراك شهري و سنوي .
    نبدأ بالمواقع المجانيه وشرح ماتحتويه من معلومات واهميتها :
    عندما نتحدث عن اشهر المواقع الماليه التي تقدم خدمة نشر جميع بيانات واخبار الشركات الامريكيه والكنديه نجد موقع ياهو هو اضخم موقع مشهور ومجاني على شبكة الانترنت .
    رابط موقع ياهو المالي :http://finance.yahoo.com/
    رابط موقع جوجل المالي :http://finance.google.com/finance
    يفضل التسجيل في موقع ياهو هنا نستعرض كيفية الحصول على البيانات الماليه من موقع ياهو
    http://finance.yahoo.com/
    بعد الدخول للموقع يتم وضع اسم الشركه كما هو موضح في الصوره وبعد ذلك نقوم بالضغط على Go
    finance.jpg
    Summary-1 تعرض معلومات مختصره عن التداول اليومي للسهم وتأثيرها على بعض القيم الخاصه بالسهم مثل مكرر الارباح او القيمه السوقيه وسوف نقوم بترجمة ماتحويه بعد الانتهاء من شرح هذه الصفحه.
    Options -2 وتعني الاوبشن نستطيع من خلالها الاطلاع على العقود الاجله للشركه وتفاصيلها
    Historical Prices-3 اسعار السهم التاريخيه ونستطيع من هنا ان نستعرض اسهم الشركه بتاريخ ونستطيع التحكم بطريقة عرضها اما بشكل يومي او اسبوعي او شهري
    Charts-4 الرسم البياني للشركه ويوجد فيه اغلب الادوات التي يستخدمها المحللون الفنيون وخصوصا بعد التطوير الاخير .
    Headlines-5 عناوين الاخبار وتوجد فيها جميع الاخبار عن الشركه
    Company Events-6 اهم احداث الشركه مثل اعلانات الارباح او الافصاحات وغيرها
    Message Board-7 هذا منتدى للأسهم .
    Profile-8 هنا تجد معلومات عن الشركه مثل موقعها عدد موضفيها المؤشر الذي تنتمي له . *
    Key Statistics-9 هنا نجد احصائيات عن السهم وهذا مهم جدا جدا في عملية التقييم وسوف نستعرضه في وقت لاحق بالتفصيل .*
    SEC Filings-10 هنا تجد الافصاحات التي تم رفعها لهيئة سوق المال
    Competitors-11 المنافسون هنا تجد الشركات المنافسه للشركه ومقارنه سريعه معها.
    Industry-12 الصناعه التي تنتمي لها الشركه .
    Components-13 مقارنة الشركات المنافسِهِ للشركة (AUTOMAKERS RANKED BY SALES) الشركات (نوعها )وتصنيفها بالمبيعاتِ.
    Analyst Opinion-14اراء المحللين عن الشركه وهنا نجد اراء المحللين ونظرتهم للسهم من ناحية وضعية السهم اي تجد الاب قرييييد والدوان قرييييد وغيرها من اراء المحللين وهذا بنشبعه شرح لاحقا . *
    Analyst Estimates-15هنا تجد توقعات المحللين للارباح الفصليه والسنويه و للسنه القادمه وهذا مهم ايضا في عملية التحليل الاساسي
    esearch Reports-16هنا تجد ابحاث عن الشركه ونتائجها من قبل المحلليلين .
    Star Analysts-17 هنا تجد تصنيف الشركه عند المحللين يعني كل واحد يعطيها عدد نجوم حسب رائيه فيها واذا ضغطت على اسم المحلل يطلع لك الشركات اللي قام بتحليلها . *
    Major Holders-18 كبار ملاك الاسهم لديهم كبار المستثمرين في الشركه واسمائهم
    Insider-19 ملاك الشركه من الموضفين
    Transactions-20 حركات البيع والشراء على السهم من قبل كبار المستثمرين ومجلس الاداره او الموضفين وهذا مؤشر مهم جدا حيث يجب الاطلاع عليه لانه في حالة كثرة عمليات الشراء من قبل الموضفين يعني ان هناك خبر ما وفي حالة كثرة عمليات الشرا من كبار المستثمرون فهؤلاء لايقومون بعملية الشراء الا بعد دراسه مستفيضه
    Insider Roster-21 هنا تجد قائمة باسماء الموضفين اللذين يملكون اسهم في الشركه وعددها.
    Income Statement-22قئمة الدخل وهي تصدر بشكل فصلي
    Balance Sheet-23 الميزانيه العامه للشركه منها نستطيع معرفة اشياء عديده ومهم عن السهم
    Cash Flow-24 التدفقات النقديه
    بيانات الخيار Summary والتي تعرض متغيرات السهم اليوميه
    1-Last Trade سعر اخر صفقه تمت قبل الاغلاق في ساعات السوق النظاميه (يعني الافتر اورز هذا شوفه اللي فوق هذا تداول بعد اغلاق السوق واحيانا قبل )
    2-Trade Time وقت اخر صفقه تمت على السهم.
    3-Change التغير في سعر السهم عن اغلاق الامس .
    4-Prev Close اغلاق الامس .
    5-Open سعر الافتتاح
    6-Bid سعر الطلب
    7-Ask سعر العرض
    8-1y Target Est السعر المتوقع خلال السنه وهو عباره عن متوسط توقعات المحللين لسعر الشركه
    9-Day's Range نطاق السعري لليوم اي اعلى ما وصل السهم واقل ماوصل خلال اليوم
    10- 52wk Range نطاق السعري للشركه خلال السنه
    11- Volume حجم التداول
    12- Avg Vol (3m) متوسط حجم التداول خلال 3 اشهر
    13-Market Cap القيمه السوقيه للشركه
    14- P/E (ttm) مكرر الارباح
    15- EPS (ttm) الربح للسهم الواحدحسب نتائج اخر سنه
    16-Div & Yield توزيع الارباحح وتاريخ الاستحقاق
    هنا معنى بعض الاختصارات التي وردة اعلاه
    ttm :Trailing Twelve Month يعني عن السنه الماضيه
    N/A : Not Available يعني المعلومه غير متاحه
    تكمن اهمية الاطلاع على بروفايل الشركه لما يوضحه من معلومات عامه عن الشركه(ليست ماليه ) .
    وتكمن اهمية الاطلاع عليه لتكوين فكره عن الشركه من ناحية عمرها وعدد العاملين فيها وفروعها ومجال تخصصها والمؤشرات التي تتبع لها الشركه وقطاعها ونوع الصناعه التي تنتمي فيها .
    Profile.jpg
    1- هنا نجد عنوان الشركه وموقعها على الانتر نت و عنوان الشركه يفيد المستثمر او المحلل في حالة رغبته مراسلة الشركه بالبريد او زيارتها .ويفيد موقع الشركه على الانترنت في الاطلاع على منتجات الشركه بشكل تفصيلي واخبارها ايضا (تستطيع الاطلاع على الاخبار من الموقع او من الخيار Summary ) ويتمكن من مراسله القائمين عليه بالبريد الالكتروني اذا رغب .
    2-بيانات عن السهم من حيث انتمائه لا سوق مالي واي صناعه وقطاع وعدد الموضفين .
    Index Membership وهنا تستطيع معرفة الموشرات التي تنتمي لها الشركه وتفيد هذه المعلومات المستثمر من حيث تقييم الشركه حيث ان S&P من اكبر المؤشرات التي يتابعها المستثمرون حيث انه يحتوي على اكبر الشركات ولا تدرج الشركات فيه الا بشروط حيث يقوم محللوه بتحلليل الشركه بشكل مفصل ودقيق وضمن شروط معينه (يعني مافيه شركه اي كلام تدخله). ومعرفة المؤشر تفيد المستثمر في عملية المقارنه بين النمو المتوقع للشركه والنمو المتوقع للمؤشر وفي مقارنات عده تتضح عندما نصل الى الميزانيات وقوائم الدخل بشكل اوضح .
    Sector القطاع ,وهذا يفيد المستثمر في مقارنة نمو الشركه او نتائجها مع نتائج القطاع .
    مثلا هناك شركه مبيعاتها 10 بليون وارباحها التشغيليه هي 2 بليون ونموها السنوي 20% .
    تبدو من الوهله الاولى انها جيده ولاكن تجد المحللين يذهبون الى القطاع ويقارنون هذه الارقام مع ارقام القطاع ليرو هل هذه الشركه افضل من القطاع او اسوء اومتماشيه معه .فلو فرضنا ان القطاع ينمو بنسبة 30% فيعني ذالك ان الشركه اقل من القطاع .
    Industry الصناعه التي تنتمي لها الشركه .
    ونود ان ننوه هنا ان الشركات في السوق الامريكي تنتمي الى قطاع والقطاع يحوي صناعات مختلفه ,نرى هنا في CSCO تنتمي الى صناعة الشبكات واجهزة نقل البيانات ومعها في في هذه الصناعه كثير من الشركات ,وتنتمي هذه الصناعه الى قطاع يسمى التكنلوجيا.
    قطــــــــاع-------->صناعات --------> شركات
    Full Time Employees هنا نرا عدد الموضفين في الشركه ويتبين قوة الشركه وكفائة ادائها بعدد موضفيها (احيانا يكون ايجابي واحيانا سلبي حيث يحكم هذا اداء الشركه ونتائجها الماليه)
    هنا سوف نستعرض Key Statistics وهذا مهم جدا لما فيه من قرائه شامله لتقييم السهم وقوائم الدخل والتدفقات النقديه ومعلومات عديده سوف نتعرف عليها الان ... سوف ارفق صورته كاملا ومن ثم اتناوله جدول جدول .
    Key statistics.jpg
    ونبدأالان بالجدول الذي يقيم السهم وتحركاته مقابل الارباح :
    VALUATION MEASURES.jpg
    1- Market Cap (intraday):وهي القيمه الاسميه للسهم ونحصل عليها بضرب عدد الاسهم في سعر السهم .
    2-Enterprise Value (1-Oct-06 وهي القيمه السوقيه الفعليه لشركه وتحسب بجمع القيمه السوقيه للشركه مع ديون الشركه ويخصم منها الكاش المتوفر .
    3-Trailing P/E (ttm, intraday مكرر الارباح ويكون مقبول اذا كان من 20 الى 25 بعد النظر الى نمو الشركه .
    4-Forward P/E (fye 29-Jul-08 : مكرر الارباح بتوقعات حسب سعر اليوم بأرباح السنه القادمه .
    5-PEG Ratio (5 yr expected): هذا يحسب لك نسبة نمو السهم مع نسبة نمو الارباح يعني اذا كان PEG يساوي 1 فذللك يعني ان السهم ينمو (سعر السهم) مثل نمو ارباحه واذا كان اقل معناته ان الارباح تنمو اكثر من نمو سعر السهم يعني مكرر الارباح قليل يعني فرصه للاستثمار ...
    طريقة حسابه :
    مكرر الارباح يقسم على نسبة نمو الدخل .
    ملاحظه :
    يجب الانتباه لطريقة حسايه لانه قد يؤخذ على العام السابق وقد يؤخذ على الاعوام القادمه كما هو هنا في سسكو وكلمة expected تعني توقع والتوقع دائما للمستقبل وليس للماضي.
    6- Price/Sales : هو ناتج قسمة سعر السهم على المبيعات .ويستخدم كمقياس للشركات التي لا تحقق ارباح .
    7- Price/Book (mrq:سعر السهم مقسوم على القيمة الدفتريه للسهم وهذا يبين في الغالب منطقية سعر الشركه في السحوق حيث انه اذا كانت قيمته صغيره يعني ان الشركه ليست بعيده عن قيمتها الدفتريه او قيمتها الفعليه (ننظر في تعريف القيمة الدفتريه للسهم وطريقة الحصول عليها في في شرح الجدول الثاني من جداول Key Statistics ) .
    8- Enterprise Value/Revenue (ttm)3 : قسمة القيمه الفعليه على الدخل .
    9-Enterprise Value/EBITDA (ttm)3: قسمة القيمه الفعليه للشركه على الدخل قبل خصم الفوائد والضرائب والاستهلاك .
    .
    بعض الإختصارت الوارده اعلاه ومعناها : (مهمه جدا هذه النقطه يجب الانتباه لها لانها تحدد المدد الزمنيه لحسبة بعض المعطيات ارجو الانتباه لها)
    ttm : اختصار لـ Trailing Tweleve Month وتعني حسب اخر 12 شهر .
    mrq : اختصار لـ Most Recent Quarter وتعني حسب نتائج اخر ربع اعلنت عنه الشركه .
    EBITDA اختصار لـ Earning Befor Interest, Taxes and Depreciation Accumulated
    وتعني الارباح قبل خصم الفوائد والضرائب والاستهلاك المتراكم
    fye : اختصار لـ Fiscal Year End وتعني حسب نتيجة السنه الماليه المنتهيه في كذا
    مثال : Fiscal Year End 29-Jul-08 ويعني حسب السنه الماليه المنتهيه في -08-Jul-29
    هنا نستعرض الجدول الذي يلقي الضوء على الامور الماليه للشركه :
    FINANCIAL HIGHLIGHTS.jpg
    1-Fiscal Year Ends : نهاية السنه الماليه (يعني ان السنه الماليه للشركه تنتهي في كذاوالبيانات التاليه ماخوذه على هذه السنه الموضحه)
    2-Most Recent Quarter (mrq : اخر ربع تم عرض بياناته الماليه
    3- Profit Margin : هامش الربح
    Operating Margin (ttm-4 :الارباح التشغيليه
    5- Return on Assets : العائد على الاصول
    6-Return on Equity : العائد على حقوق الملكيه .
    7-Revenue : اجمالي الدخل من المبيعات او من الاستثمارات .
    Revenue Per Share (ttm-8 : الدخل للسهم الواحد (يحسب بقسمة عدد الاسهم على الدخل)
    9-Qtrly Revenue Growth (yoy : نسبة نمو الدخل في الربع .
    10-Gross Profit :الارباح بعد خصم تكاليف المبيعات (ليس صافي الربح لان صافي الربح يخصم منه الضرائب والاهلاك والافوائد والاحتياطي النظامي)
    11-EBITDA : الارباح قبل خصم الفوائد والضرائب والاستهلاك .
    12-Net Income Avl to Common : صافي الدخل بعد خصم جميع التكاليف والضرائب والفوائد للاسهم .
    13- Diluted EPS : الربح للسهم الواحد (تحسب بقسمة صافي الارباح على عدد الاسهم واحيانا الشركات تطرح اسهم جديده او توزع اسهم فهذا يعطيك الربح للسهم بعد الزياده )
    14-Qtrly Earnings Growth :نسبة نمو الارباح للربع السنوي .
    15-Total Cash :اجمالي ماتملك الشركه من نقد او مايعادله .
    16-Total Cash Per Share (mrq : حصة كل سهم من الكاش .
    17 - Total Debt : اجمالي ديون الشركه .
    18-Total Debt/Equity :اجمالي الدين على حقوق الملكيه ونستطيع تحديد اذا كان هذا الرقم جيد ام لا بعد مقارنت هذا الرقم مع القطاع والصناعه والمؤشر .
    19-Current Ratio :يحسب بتقسيم الاصول الجاريه على الخصوم الجاريه وهو مهم في توضيح اذا كانت الشركه قادره على تسديد الالتزامات ام لا .وفي كل الاحوال يجب ان تكون هذه القيمه اكثر من 1 لتكون الشركه قادره على تسديد الالتزامات الماديه .ويجب مقارنته مع القطاع والصناعه والموشر ايضا لتتضح الصوره اكثر .
    20-Book Value Per Share : القيمه الدفتريه للشركه وتحسب القيمه الدفتريه للسهم بقسمة حقوق المساهمين على اسهم الشركه .
    21- Operating Cash Flow :المبلغ النقدي العامل على مدار السنه
    22-Levered Free Cash Flow :اجمالي الكاش المتاح والغير مستثمر .
    بعض الإختصارت الوارده اعلاه ومعناها : (مهمه جدا هذه النقطه يجب الانتباه لها لانها تحدد المدد الزمنيه لحسبة بعض المعطيات ارجو الانتباه لها)
    ttm : اختصار لـ Trailing Tweleve Month وتعني حسب اخر 12 شهر .
    mrq : اختصار لـ Most Recent Quarter وتعني حسب نتائج اخر ربع اعلنت عنه الشركه .
    yoy : اختصار لـ Year Over Year وتعني من سنه لأخرى
    وهنا نستعرض معلومات عن تداول السهم :
    TRADING INFORMATION.jpg
    1-Beta : هذا مقياس يقيس مدى تفاعل السهم مع السوق بحيث اذا كان Beta يساوي 1 اي ان السهم يتماشى مع السوق اذا ارتفع السوق 5% ارتفع السهم 5% والع** في النزول واذا كانBeta يساوي 1.5 يعني ان السهم يرتفع 15% اذا ارتفع السوق عشره يعني يرتفع مره اكثر من السوق واذا انخفض ينخفض مثلها واذا كانت قيمت Beta تساوي صفر فيعني انه لا يتاثر بسعر السوق واذا كان Beta اقل من الصفر فمعناته انه يتماشى بع** السوق (بنفس طريقة الحسبه السابقه )
    2- 52Weeks Change : يعني نسبة ارتفاع السهم او نزوله عن السنه الماضيه .
    3-S&P500 52-Week Change : نسبة ارتفاع او نزول المؤشر عن السنه الماضيه .(يعني سسكو ماشالله متفوقه على المؤشر في الارتفاع)
    4- 52Week High (29-Sep-06 : تاريخ اعلا سعر سجله السهم خلال السنه .(يسمى الهاي بلغة السوق)
    6- 52Week Low (19-Oct-06 : تاريخ ادنى سعر نفذ به السهم خلال السنه . (يسمى اللو Low بلغة السوق)
    7- -50Day Moving Average : متوسط سعر 50 يوم .
    8- -200Day Moving Average : متوسط سعر 200 يوم .
    9 و 10 تم شرحها من قبل في Summary
    11- Shares Outstanding :اجمالي عدد اسهم الشركه .
    12- Float : عدد الاسهم المتاحه للتداول يعني اجمالي الاسهم اللي في السوق .
    يتبادر الى الذهن سؤال :مالفرق بين 11 و 12 ؟
    الاجابه : فكرو فيها وانا بجاوبها المسا انشالله
    13-% Held by Insiders : نسبة مايملكه منسويو الشركه .
    14- % Held by Institutions : نسبة مايملكه كبار المستثمرون من الشركه .
    15- Shares Short (as of 12-Sep-06 : عدد الاسهم المباعه مسبقا (يعني مباعه شورت)
    16-Short Ratio (as of 12-Sep-06 :يبين هذا عدد الايام الازمه لتغطية الشورت من قبل من باع شورت .
    17-Short % of Float (as of 12-Sep-06 : يعني نسبة الشورت في اللي على الشركه (نسبة الاسهم اللي بيعة شورة من عدد الاسهم )
    18-Shares Short (prior month :الاسهم المباعه مسبقا قبل شهر .
    19-Forward Annual Dividend Rate :نسبة الارباح المتوقع توزيعها هذه السنه .
    20-Forward Annual Dividend Yield :نسبة العائد المتوقع من السهم .
    21-Trailing Annual Dividend Rate :نسبة الارباح الموزعه في السنه .
    22-Trailing Annual Dividend Yield : نسبة العائد على السهم في السنه .
    23-5Years Average Dividend Yield : متوسط الارباح الموزعه على ال 5 السابقه .
    24-Payout Ratio :نسبة ماتم توزيعه من ارباح (مثال اذا كانت ارباح الشركه 2بليون واعلنت الشركه انها بتوزع 50% فان ذللك يعني انها سوف توزع 1 بليون )
    25-Dividend Date : تاريخ توزيع الارباح .
    26-Ex-Dividend Date : تاريخ الاستحقاق (يعني المستثمر اذا شرا قبل التاريخ هذا يوزع له ارباح )
    27-Last Split Factor (new per old :نوع التقسيم الذي عملته الشركه
    2:1 يعني سهمين لكل سهم
    1:2 يعني كل سهمين تصير سهم وهذا يسمى Reverse split يعني تقسيم ع**ي وغالبا تسويه الشركات الصغيره .
    28-Last Split Date : هذا هو التاريخ الذي قامت الشركه فيه بعمل التقسيم وتم التداول به .
    3-BUSINESS SUMMARY نبذه عن نشاط الشركه .
    هنا تجد معلومات عن نشاط الشركه ومنتجاتها وعدد فروعها ومنافذ البيع وتاريخ تاسيسها واسماء موسسيها .
    4- هنا تجد تقييم عن نتائج الشركه ومقارنتها مع اداء المؤشر وشركات القطاع .
    وهذا تقييم من Institutional Shareholder Services وهي مفيده كنظره اولى يعني كل هالنتائج بتوضح معك لما تتعمق في تحليل نتائجها الفصليه او السنويه .
    5-هنا نجد بيانات عن مايتقاضاه التنفيذيون في الشركه
    M مليون مثال :9M يعني 9,000,000 تسعة ملايين
    K الف مثال :900K يعني 900,000 تسعمائة الف
    Pay :يعني مايتقاضاه خلال السنه من رواتب وعمولات .
    Exercised: عمليات الاوبشن .

    ومن الله التوفيق
    اخوكم بالله(الحبيب)
     
  2. ALSERHAN

    ALSERHAN عضو نشط

    التسجيل:
    ‏25 فبراير 2007
    المشاركات:
    2,289
    عدد الإعجابات:
    2
    حبييب موضوع مميز..

    الله يجزاك الف خير..
     
  3. al7bebe

    al7bebe عضو نشط

    التسجيل:
    ‏24 مارس 2005
    المشاركات:
    10,052
    عدد الإعجابات:
    941
    العفو عزيزي وضعت المعلومات بسبب الكثير من الاعضاء يعتمد على موقع الياهو اكثر شيء وانا مهتم جدا في الياهو.
     
  4. لحظة

    لحظة عضو جديد

    التسجيل:
    ‏31 أغسطس 2008
    المشاركات:
    215
    عدد الإعجابات:
    0
    اين الصور؟
     
  5. al7bebe

    al7bebe عضو نشط

    التسجيل:
    ‏24 مارس 2005
    المشاركات:
    10,052
    عدد الإعجابات:
    941
    الحجم كبير ومن الصعب ارفاق واجهه الموقع واضغط هنا على الموقع http://finance.yahoo.com/


    بعد الدخول للموقع يتم وضع اسم الشركه كما هو موضح في الصوره وبعد ذلك نقوم بالضغط على Go
    finance.jpg
    http://finance.yahoo.com/